הכי גרוע ב-2011: קופות הגמל איבדו 1.1% - צפו בטבלת התשואות ליוני

חודש יוני היה חודש מאכזב למשקיעים כאשר המדדים המובילים רשמו ירידות לא מבוטלות. המעו"ף איבד 3.4% ומדד התל בונד 60 ירד 0.4%. המדדים בחו"ל גם הם רשמו ירידות שערים ביוני, ה-S &P 500 השיל 1.82%.

התשואה הממוצעת של קופות הגמל הגדולות (מעל מיליארד שקלים) הייתה בחודש יוני שלילית בשיעור של 1.1%, זאת לאחר שבחודש מאי איבדו הקופות 0.72% ומחקו את העליות שנרשמו מתחילת השנה, כעת, עם תוספת התשואה השלילית ביוני, רוב הקופות השיגו תשואה שלילית של למעלה מאחוז ברמה שנתית. לגבי יוני, באמצע החודש נראה היה שהמכה שיחטפו הקופות תהיה חזקה הרבה יותר אך עליות שערים חדות במדד המניות לקראת סוף החודש סידרה לקופות ירידה מתונה באופן יחסי.

קופת הגמל 'יסודות' של אקסלנס שמנהלת נכסים בהיקף של 1.09 מיליארד שקלים תפסה גם בחודש יוני את המקום הראשון כאשר רשמה תשואה של 0.17%. זהו החודש השני ברציפות בו מדורגת הקופה במקום הראשון בתשואה החודשית כשבמאי השיגה הקופה תשואה חיובית של 0.53%.

לא במקרה מובילה 'יסודות' של אקסלנס את טבלת התשואות בחודשים בהם הבורסה רושמת ירידות חדות, שכן 'יסודות' הינה קופה סולידית ביותר. אחוז החשיפה למניות בקופה עומד על 0% וגם החשיפה לקונצרני מוגבלת לאג"חים בדירוג גבוה (לפחות BBB) אך מרבית הכסף בקופה מושקע באג"ח ממשלתיות (53.36%). עוד נציין כי 97% מכספי הקופה מושקעים בארץ וכי לקופה יש חשיפה של 16.7% לנכסים לא סחירים.

במקום השני ממוקמת הקופה של דש - 'גמל זהב' אשר רשמה ביוני תשואה שלילית של 0.42%. בחודש שעבר גם כן דורגה הקופה במקום השני מבין הקופות עם תשואה חיובית של 0.33%. נציין כי מתחילת השנה הקופה רשמה תשואה שלילית של 0.36%.

במקום השלישי, 'בר יציב' של הדס ארזים עם תשואה שלילית של 0.89%. הקופה שמנהלת נכסים בהיקף של 1.08 מיליארד שקלים תפסה בחודש מאי את המקום ה-17. התשואה מתחילת השנה בקופה זו היא שלילית בשיעור של 0.97%.

במקום הרביעי, 'גמל' של ילין לפידות עם תשואה שלילית של 0.92% ותשואה חיובית כמעט אפסית של 0.09% מתחילת השנה. סוגרת את החמישייה - 'עתיד' של אקסלנס עם תשואה שלילית של 0.92% ושלילית של 0.72% מתחילת השנה. בחודש זה הצליחה אקסלנס להכניס שתי קופות גמל שלה לחמישייה הפותחת.

מבין הקופות הענקיות, נציין את קופת הגמל 'גדיש' של פסגות שהינה הגדולה ביותר ומחזיקה בנכסים בהיקף 19.38 מיליארד שקלים. החודש איבדה הקופה 1.19% והתשואה המצטברת שלה השנה היא שלילית בשיעור של 1.46%.

בראיה שנתית, נציין את 'גמל' של אלטשולר שחם שאומנם איבדה החודש 1.05% אך היא עדיין הקופה עם התשואה השנתית המצטברת הגבוהה ביותר לשנת 2011, תשואה חיובית של 1.32%. מלבד קופה זו, רק ל'יסודות' של אקסלנס יש תשואה חיובית מצטברת מתחילת השנה.

לסיום נציין את קופת הגמל 'יהבית' של הלמן אלדובי שאיבדה בחודש יוני 0.93% (מקום שישי בטבלה) וסך נכסיה ירד מתחת למיליארד שקלים.