אחרי כל כך הרבה שנים טובות, אחרי כל כך הרבה תהפוכות (2018 – זוכרים?), אחרי שמכונות ההנשמה הפיננסיות הפכו להיות חלק אינטגרלי מגוף הכלכלה העולמית, איך מוצאים את הכיוון להתחיל שנת מסחר חדשה? נכון שעשיתי הכנות, ביחד אתכם, ובכל זאת, כמו אחרי שיוט (ולא סיוט) ליל שכרות ממושך, קשה לקום בבוקר ולהניע מחדש.
נראה שגם השוק הולך לסוג של שיוט. אולי מעל 3,000, אולי בין 3,000 ל-3,600 (יעד שנתן האנליסט הטכני של אופנהיימר), אולי השיוט שבין המראה (שהיתה מזמן) לנחיתה או מפולת, אולי עד הבחירות בארה״ב. אבל, בין אם השוק משייט או עולה, כל עוד הוא לא מתרסק בפאניקה, יש עוד הרבה דברים מעניינים לעשות עם מניות ו-ETFs ולכן הגיע הזמן שניקח את התיק שהכנו ל-2020 וננסה למצות ממנו את המקסימום, בהמשך לפוסט הקודם על הדרך ל-35% בשנה. נתמקד בעבודה שלנו ולא ברעשים מסביב. מתחילים!
ג׳נרל אלקטריק - חתול עם שבע נשמות
אתחיל היום דווקא במניה שלא דברתי עליה כאן עד כה אבל דיברתי עליה הרבה בעברי: GE (ג׳נרל אלקטריק). מדובר בחברה שהייתה, ואולי היא עדיין, אייקון אמריקני. החברה ששרדה הכי הרבה שנים במדד הדאו ג׳ונס עד שהמניה התרסקה. מדובר בחתול עם שבע נשמות, בחברה שתמיד ידעה להתחדש.
- כל הכותרות
נפילת המניה, בדומה לדוגמת טבע הישראלית, מלמדת על ״יצר ההרס האנושי״ המתגלה גם בהנהלות ובדירקטוריונים, יצר שמוביל להרפתקאות פיננסיות מנופחות ומובל על ידי אגו לא מבוקר. אבל, אם החברה מספיק טובה, היא יכולה להיות סיפור של Turnaround. חברת GE מתמקדת היום יותר בעסקי האנרגיה, כולל אנרגיה ירוקה, ועל פי הגרף נראה שנכנסה למסלול המראה. GE נתמכה מעלה אזור ה – 11 דולר ויש לה עוד הרבה מקום לעלות כך שהיא בהחלט מתאימה ליעד שלנו של 35% בשנה.
CHK - פוטנציאל לרווח של עשרות אחוזים
אם בענייני Turnaround עסקינן, אעדכן לגבי CHK. חברת אנרגיה גדולה וותיקה שכמעט נחנקה על ידי מינוף (אמרנו: יצר ההרס האנושי). אחרי אזהרת עסק חי היא הגיע ל-0.56 דולר, החלה לעלות, וביום שישי סגרה כבר ב-0.92 דולר.
בינתיים החברה פתרה, בשלב זה, את בעיותיה הפיננסיות כך שבתור מניה עם שער אופטי נמוך, יש כאן פוטנציאל לרווח של עשרות אחוזים, מותנה בין היתר במגמת מחירי האנרגיה. נבחן תמיכה מעל 0.90 דולר ואם CHK תצליח להישאר מעל הרמה הזו היא תוכל לעלות לדולר וחצי ללא מאמץ רב מדי.
חוזרים לאנרגיה?
יכול להיות שאנרגיה לסוגיה יכולה להיות אחד הסיפורים של 2020 ויש מגוון רעיונות מעניינים בתחום. חוץ מ-CHK כבר דיברתי כאן על אנרגיית רוח וקרן ההשקעה FAN.
רעיון נוסף שנתקלתי בו השבוע הוא COP – קונקופיליפס הוותיקה. נראית מצוין על הגרף (מגמת עליה, נראה שבשליש הראשון שלה), נסחרת במכפיל 9 עם תשואת דיבידנד של 2.5%. בהחלט עמוד תווך יציב לתיק.
ומכאן אל מניות העתיד. ראשית נחזור אל מניות המריחואנה הרפואית. משעמם לא יהיה כאן ב-2020 והטווח הוא רחב בין אפשרות לפשיטות רגל של חברות לבין התלהבות מחודשת. זכרו שהפחד הוא שמאפשר לנו לקנות את המניות האלו בזול.
שלא כמסורת אפקט ינואר (לפיה משקיעים נפטרים ממניות שלא נראות טוב בדו״חות ללקוחות, כמו מניות המריחואנה, בסוף השנה וקונים אותן שוב בתחילת השנה) מניות המריחואנה דווקא קפצו חזק ביום המסחר האחרון של 2019 ותיקנו קצת בתחילת 2020.
איתות חיובי במניות הקנאביס
העובדה שמשקיעים רצו להצטייד לפני 2020 נראית לי סימן חיובי (לעומת האפשרות שהיינו רואים אותם ממשיכים לזרוק מניות עד היום האחרון של 2019). אני מתקשה להתמחות במניות בודדות אבל בכל פעם מעלה כאן עוד אפשרות מתוך מה שאני קורא ובודק על הגרף.
היום אפנה את תשומת ליבכם ל-CGC. ירדה מ-56 דולר ל-14 והיום נסחרת בסביבות ה-20. המהלך שלה מעל 18 דולר נתן סימן חיובי ואם תצליח להישאר מעל 19.4 דולר נקבל עוד אישור להתפתחות מגמת עליה.
מבין קרנות הסל הגדולות אני עדיין מעדיף, טכנית, את MJ, וחוזר לעקוב גם אחרי YOLO. אני חושב שאפשר לבנות את רכיב מניות הקנאביס בתיק על 50% קרן סל ו-50% מניות נבחרות, כולל אלו שבשערים האופטיים הנמוכים שיכולות להכפיל את עצמן (וגם להתרסק כמובן). את אלו כדאי לבחור אחרי שקוראים קצת ניתוחים בשביל לוודא שיש להן אוויר פיננסי לנשימה ופוטנציאל עסקי.
נראה שמניית UBER מתהפכת
UBER היא עוד מנית עתיד שההתלהבות שלי ממנה גדלה. העליתי לא מזמן את אופציית ההשקעה בה ומאז אני לומד ועוקב אחרי הגרף. נכון שיש לחברה הזו צדדים ״אפורים״ אבל בסך הכל, יש שם הרבה חוכמה ומענה להרבה צרכים שקיימים היום בעולם, החל מייעול תחבורה, המשך לפרנסה (של נהגים), משלוחים (בשביל שלא נצטרך לצאת מהבית להביא פיצה) ופיתוח פתרונות תחבורה חדשניים. ההתלהבות שלי מגיעה גם מהגרף.
נראה שהיא מתהפכת ממגמת הירידה והמהלך מעל 30 דולר הוא סימן חיובי. כמו כן יש סימן לאיסוף אגרסיבי של המניה ומכאן גוברת ההתלהבות שלי. סביר שהנסיעה על המניה הזו לא תהיה חלקה אבל נראה לי שאפשר לקחת אותה לתיק.
הזדמנות להעמיס מניות GDX
ולקראת סיום, אי אפשר להתעלם מהסיפור של תחילת שנת המסחר שהוא גם הסיפור שלנו כאן מהפוסט הראשון – מניות הזהב והכסף. GDX המייצגת את חברות כריית הזהב הגדולות קרובה מאוד לרמת השיא של השנים האחרונות באזור ה-30.5 דולר.
להערכתי זה רק עניין של זמן עד שהיא תפרוץ את השיא הזה. אם לפני כן היא תתקן לאזור ה-28-28.5 דולר, נראה שזו תהיה הזדמנות להעמיס מניות לפני פריצה. אני עדיין שורי על זהב, כסף ומתכות יקרות והשבוע אוסיף לזה את הסחורות החקלאיות המיוצגות על ידי קרן הסל DBA.
סיפור יוסף במצרים חוזר?
אנחנו קוראים יותר ויותר כתבות שמחזקות את הקו שהתחלנו בו כאן בדבר השקעה אל תוך משבר האקלים. משבר האקלים הוא אנרגיה, איכות סביבה, מים וגם מזון. מחירי הסחורות החקלאיות ירדו ב״עשור השפע״ (מזכיר לי את סיפור יוסף במצרים) אבל אל תסמכו על זה לנצח.
הגידול באוכלוסייה מצד אחד ומזג אוויר מתקשח מצד שני יגיעו גם אל מחירי הסחורות החקלאיות ואל המזון (ואולי בסוף גם לאינפלציה...). DBA הייתה ב-34 דולר, ירדה ל-14 דולר ועכשיו נסחרת באזור ה-16 דולר. אמורה להיות תמיכה בין 16 ל-16.2 דולר. נעקוב ונמשיך משם.
כותב המאמר הינו זיו סגל, העוסק בתחום השווקים הפיננסיים, ניתוח טכני, מימון התנהגותי ואימון מנטאלי, בעל עיסוקים מגוונים בתחום באקדמיה ובפרקטיקה.
** אין לראות באמור לעיל משום המלצה לביצוע פעולות ו/או ייעוץ השקעות ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מכל סוג שהוא. המידע המוצג הינו לידיעה בלבד ואינו מהווה תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. כל העושה במידע הנ"ל שימוש כלשהו - עושה זאת על דעתו בלבד ועל אחריותו הבלעדית. החברה ו/או הכותבים מחזיקים ו/או עלולים להחזיק חלק מן הניירות המוזכרים לעיל.
תודה.
לתגובה חדשה
חזור לתגובה
-
5.35%מכאל 07/01/2020 17:55הגב לתגובה זו0 0בזמנו היה לך תיק וירטואלי וראינו את התשואה שהיתה לך.אתה כותב כאן שאתה רוצה לעשות תשואה של 35% בשנת 2020.איך נוכל לדעת את התשואה בלי תיק כזהסגור
-
4.השוק יירד לפחות 10% ברבעון הראשוןמיקרו 07/01/2020 14:03הגב לתגובה זו1 3יש כבר צפי להעלאת ריבית בארהב. תעשו שיעורי בית.סגור
-
3.זיו - אין כמו REMX - כל יום עולה- תענוג- תודה (ל"ת)מאיר 07/01/2020 11:00הגב לתגובה זו5 1סגור
-
2.לא מבין , מה הוא כתב...משה 07/01/2020 10:05הגב לתגובה זו2 1...סגור
-
1.SPCEחללית 06/01/2020 20:05הגב לתגובה זו1 0מנית פח ששווה כנראה לא רחוק מאפס אבל נסחרת מעל 2 מיליארד דולר שווי יכולה להיות שווה עשרות מיליארדים בסביבת השוק הנכונה במסגרת הנסיונות לתפוס את הבועה הבאה לפני שהיא מתנפחתסגור
