מניות הבנקים מאבדות גובה על רקע חשש מעלייה חדה בכשלי אשראי

בבנקים התקבלה פניה מהפיקוח על הבנקים במסגרתה הוצע למערכת הבנקאית להגדיל הפרשה לחובות מסופקים לנוכח המשבר הכלכלי, עדיין לא מדובר בהוראה רשמית, אלא בהצעה שהתקבלה מדרג זוטר. למרות זאת, על רקע הדברים, מניות הבנקים יורדות כעת בכ-2.6%, ככל הנראה בשוק חוששים מעלייה חדה מהצפוי בכשלי האשראי.

הבוקר דווח כי לאחרונה פנה גורם בדרג זוטר למערכת הבנקאית בבקשה שזו תבחן להגדיל את ההפרשה לחובות מסופקים בדוחות הקרובים. במערכת הבנקאית פועלים התקופה האחרונה בהתאם לתרחיש קיצון שנערך בשיתוף עם בנק ישראל לפני מספר חודשים ולכן טוענים במערכת הבנקאית, כי מוזרה הפניה של אותו הגורם בפיקוח על הבנקים שלא ביקש עדכון תרחישים או הציג תרחיש משלו שהוא שונה מהתרחיש לפיו הם פועלים בשיתוף הפיקוח כבר מספר חודשים.

עוד אומרים במערכת הבנקאית כי הם לא מזהים כרגע עלייה בכשלי האשראי והם נמצאים ברף הנמוך של התרחיש בו הם פועלים ונראה כי אותו גורם בפיקוח מתכוון יותר לחברות כרטיסי האשראי שהעמידו אשראי צרכני מבלי לבסס מערכת יחסים הוליסטית עם הלקוח.

בכל מקרה, אומרים במערכת הבנקאית, שככל שהפיקוח על הבנקים מזהה שינויים בתרחישים שהוצגו לו עליו להציג אותם ולהורות על ביצוע פעולות מתאימות כמתבקש אך לא בשיחת טלפון לא רשמית עם גורם לא בכיר בפיקוח.

עוד אומרים במערכת הבנקאית כי להוציא עסקים בתחומי הפנאי, ההסעדה והתיירות לא נרשמות פניות חריגות של לקוחות שמצריכות סימון חוב כחוב שנמצא בכשל וההתמודדות עם העסקים בתחום מתבצעת באופן פרטני שמטופל בכל הרגישות המתבקשת וכמובן גם בצד החשבונאי, אך בכל מקרה לא ניתן כרגע להצביע על עלייה חדה בכשלי האשראי באופן גורף.

״אנחנו מזהים שורה ארוכה של סקטורים בכלכלה הישראלית שאנחנו רואים ירידה בהכנסות שלהם אך הם לא קורסים ומקסימום זקוקים לפריסה נוחה יותר של החוב כמו למשל עובדי ההיי-טק שלא יקבלו בונוסים השנה אבל הכנסת הבסיס שלהם כמעט ולא נפגעה״, טוענים במערכת הבנקאית.

באשר לשוק המשכנתאות, טוענים גורמים המערכת הבנקאית כי קשה להתייחס לכל הבנקים כמקשה אחת, כאשר יש בנקים שחשופים הרבה יותר לשוק המשכנתאות כמו בנק מזרחי לעומת בנקים אחרים שחשופים פחות לתחום. ״בבנקים הגדולים ה-LTV הוא קרוב יותר ל-50% וכרגע, עם מתן הדחיות בתשלומים השוטפים אין כשלי אשראי. לגבי היכולת של הלווים להתמודד עם התשלומים השוטפים המוגדלים, בשל הדחיות, נוכל לבצע הערכה מושכלת בהתאם למצב המקרו כלכלי לקראת סוף השנה, אבל להתייחס כרגע לכשלי אשראי מעבר לתרחיש הקיצון בו אנחנו פועלים, מבלי לאתגר אותו עם תרחיש מבוסס אחר, נראה לא סביר, לפחות כרגע״ אמר לביזפורטל גורם בכיר במערכת הבנקאית.

לדברי ליאור שילה, אנליסט הבנקים של אי.בי.אי בית השקעות "העלייה בתחלואה ותחילתו של גל שני של הדבקה בנגיף הקורונה הביאה לחזרה של חלק מההגבלות במשק, מה שגרם לעדכון התחזיות במודל הערכת השווי. בסקירה החצי שנתית עידכנו את מחירי מניות הבנקים כלפי מטה ולקחנו בחשבון עליה בהפרשות להפסדי אשראי. אנו סבורים כי הדבר מגולם במחירי השוק ומעריכים שבמידה ולא תחול החמרה נוספת דוגמת גל שלישי בחורף שתגרור לחזרה של חלק מההגבלות, ישנו עדיין אפסייד בחלק ממניות הבנקים".

מבנק ישראל נמסר בתגובה: "בנק ישראל פועל כדי לוודא שהדוחות הכספיים של הבנקים משקפים נאמנה את הסביבה הכלכלית בה הבנקים פועלים ואת הסיכונים אליהם הם חשופים. הדבר נכון בעת שגרה ונכון בוודאי בעת משבר. לא נתייחס לשיח הספציפי המתנהל עם בנקים בנושא זה, ככל שמתנהל".