חברי רדיט רואין עין בעין עם האנליסטים לגבי וונדי'ז: אפסייד של 26%

מניית רשת ההמבורגרים הענקים WENDY'S/ARBY'S GROUP INC -0.72% WENDY'S/ARB 17.98 -0.72% סגירה:0 פתיחה:18.08 גבוה:18.16 נמוך:17.79 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: קיבלה דחיפה מהמשקיעים העצמאיים על אף שאסטרטגיית השורט סקוויז אינה רלוונטית במקרה שלה, כיוון שיתרות השורט עליה נמוכות יחסית. הסיבה לכך היא שמדובר בחברה צומחת ומרוויחה. נראה אם כן שייתכן והשיח שמעוררת המניה ברשתות החברתיות עשוי להיות בגדר המלצה קנה לפוזיציות לונג. אם כך הדבר, המשמעות היא שבמקרה הזה המשקיעים העצמאיים רואים עין בעין, ואולי פשוט נשמעים, להמלצות האנליסטים, שנותנים מצדם לוונדי'ז אפסייד של עד 26%.

החברה, שקפצה באחרונה לשווי שוק של כ-5 מיליארד דולר מחזיקה נכון ל-2020 בכ-6,800 סניפים בעולם, מהם כ-300 בבעלותה והשאר בזכיינות. כ-5,800 סניפים נכון לסוף מאי היו בארה"ב, מלבדם ישנם כאלה באירופה ובאוסטרליה. בכוונת החברה לפתוח  400 סניפים נוספים באנגליה ובסקוטלנד.

את הרבעון הראשון של 2021 סגרה עם צמיחה של כ-13.6% לרמת הכנסות של 460 מיליון דולר. שיעור הצמיחה במכירות הסניפים הזהים בארה"ב היה 13% (7.9% בכלל אזורי הפעילות). הרווח בתקופה קפץ ב-186% ל-41.4 מיליון דולר. תחזית החברה ל-2021 כולה שעלתה עקב תוצאות הרבעון היא לצמיחה של 8-10% ולרווח מתואם למניה של 0.72-0.74 דולר. בוונדי'ז ירחיבו ב-10% את מדיניות חלוקת הדיבידנד, כך שיחולקו 10 סנט לכל מנייה.

מתוך 27 אנליסטים שסקרו את המניה והמלצותיהם רוכזו ב-FactSet, היו 15 שנתנו לה המלצת קנייה. מחיר היעד הממוצע היה 26.15 דולר, בעוד מחיר השוק עומד על כ-23.7 דולר נכון לזמן כתיבת שורות אלה.

ניקול מילר רייגן, אנליסטית בפייפר סנדלר מעריכה את הגידול במכירות בחנויות הזהות במאי בסביבות אמצע הטווח של 10-20% כשהיא מצביעה על החידושים בתפריט ותכנית התגמולים ("לויאלטי") שמציעה האפליקציה של החברה. "החברה ממשיכה לעורר מודעוות לתפריט ארוחות הבוקר שלה, היא מקדמת מכירות בדיגיטל ונהנית ממכירות מוגברות עקב הסרת ההגבלות על התנועה אחרי הקורונה, זאת באמצעות מוצרים חדשים והוצאה טובה לפועל של המדיניות על ידי הסניפים", כתבה. 

"עם הזמן החברה צפויה למנף את הטכנולוגיה והאפליקציה של בעוד היא עובדת על סדרה של שירותים מותאים אישית ללקוחותיה באמצעות תכנית הלויאלטי - שכוללת 13 מיליון איש מתוכם 3 מיליון פעילים נכון לרבעון הראשון", הוסיפה.

מילר רייגן נתנה למניה מחיר יעד של 27 דולר ואמרה כי מחיר השוק הוא נקודה טובה להכנס בה להשקעה בוונדי'ז. ג'ים סנדרסון, אנליסט בנורת'קאסט העלתה את ההמלצה מ"ניטרלית" ל"קנייה" במחיר יעד של 30 דולר.