צים שוברת שיאים, העלתה את התחזית השנתית וקופצת בטרום

כפי שחזינו כאן לפני יומיים, מניית צים -1.82% צים 23.79 -1.82% סגירה:0 פתיחה:24.63 גבוה:25 נמוך:23.75 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: (ZIM) שנסחרת בנאסד"ק, היכתה את התחזיות בכל השורות ברבעון השני של 2021. כמו כל הסקטור, החברה הרוויחה מעליית מחירי השינוע הימי של מכולות בקו שבין סין לארה"ב והביאו אותה לרווח למניה (EPS) של 7.38 דולר לעומת צפי בשוק ל-5.22 דולר EPS. החברה גם העלתה את התחזית השנתית וצופה שהחצי השני של השנה יתעלה על המחצית הראשונה. המניה מזנקת בכמעט 6% בטרום.

מחזור ההכנסות ברבעון השני בשנת 2021 הסתכם ב- 2.38 מיליארד דולר, בהשוואה ל-795 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. העלייה מיוחסת בעיקר לגידול בהכנסות מהובלת מטען במכולות, המשקף עלייה בתעריפי ההובלה כמו גם בהיקפי המטען המובל.

הרווח התפעולי (EBIT) ברבעון השני בשנת 2021 הסתכם ב-1.16 מיליארד דולר, לעומת 69 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי ברבעון השני בשנת 2021 הסתכם ב-888 מיליון דולר, לעומת 25 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי ברבעון הנוכחי משקף הוצאת מס בסך 224 מיליון דולר.

ה-EBITDA המתואם הסתכם ב- 1.34 מיליארד דולר ברבעון השני של 2021, לעומת 145 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. ה-EBIT המתואם הסתכם ב- 1.16 מיליארד דולר ברבעון השני של 2021, לעומת 73 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. מרווחי ה-EBITDA המתואם וה-EBIT המתואם ברבעון השני של 2021 עמדו על 56% ו-49%, בהתאמה, לעומת 18% ו-9%, בהתאמה, ברבעון המקביל אשתקד.

תזרים המזומנים מפעילות שוטפת הסתכם ב-1.18 מיליארד דולר ברבעון השני של 2021, לעומת 120 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

ברבעון השני של 2021, הובילה צים 921 אלף מכולות (TEU), לעומת 641 אלף מכולות (TEU) ברבעון המקביל אשתקד. מחיר ההובלה הממוצע למכולה (TEU) עמד על 2,341 דולר ברבעון השני של 2021, לעומת 1,071 דולר ברבעון המקביל אשתקד.

החברה ביצעה פדיון מוקדם ומלא של סדרות אג"ח 1 ו-2 של החברה, שמועד פירעונן בשנת 2023, בסכום קרן של 349 מיליון דולר. כמו כן, צים הכריזה על דיבידנד מיוחד במזומן בסך של כ-238 מיליון דולר, המשקפים סכום של 2 דולר למניה רגילה, שישולם ב-15 בספטמבר, 2021 למחזיקים במניות החברה ביום 25 באוגוסט 2021.

כמו כן, החברה נתנה העלאה משמעותית בתחזית לשנת 2021, ל-EBITDA מתואם חזוי בסך 4.8-5.2 מיליארד דולר, ו-EBIT מתואם חזוי בסך 4.0-4.4 מיליארד דולר. "תוצאות החציון השני של שנת 2021 צפויות לעלות על תוצאות החציון הראשון", כתבה החברה.

אלי גליקמן, נשיא ומנכ"ל צים אמר: "אני גאה לומר שהביצועים יוצאי הדופן שלנו, ותוצאות השיא של כל הזמנים, שהביאו ליצירת ערך משמעותי לבעלי המניות, הם עדות לאסטרטגיות הפרואקטיביות שיישמנו על מנת למקסם את השוק האטרקטיבי ואת הגישה המבדלת שלנו. אנו ממשיכים להפגין ביצועים ברמה הגבוהה ביותר, שהביאו לרבעון שיא נוסף, כולל רווח נקי, EBITDA ותזרים מזומנים מפעילות שוטפת, כמו גם העלאה משמעותית של התחזית שלנו לשנת 2021. כדי להעצים את ההצלחה שלנו מינפנו את היוזמות הדיגיטליות ואת אסטרטגיית ה-global-niche שלנו, על מנת להשיק קווים חדשים שישרתו נתיבי סחר רווחיים, שבהם אין כיום מענה מספק בשוק. אסטרטגיה זאת הייתה חיונית להשגת תוצאות המהוות שיא של כל הזמנים ברבעון השני, שבו נפח ההובלה של צים צמח ב-44% לעומת השנה המקבילה, הרבה מעבר לצמיחה בשוק".

גליקמן הוסיף ש"בהתאם למחוייבות שלנו להפיק ערך משמעותי לבעלי מניותינו, אנו ממשיכים, באופן מושכל, להקצות הון לטובת צמיחה עתידית, פירעון חובות והשאת תשואה לבעלי המניות. ההשקעה שלנו במכולות חדשות, ושני הסכמי חכירה לטווח ארוך של אניות מכולה ירוקות מונעות בגז טבעי, משרתות את מטרתנו לספק שירות טוב ואמין ללקוחותינו, כמו גם את ערכי ה-ESG (environmental, social and governance) שלנו. הביצועים המעולים שלנו, ויצירת תזרים מזומנים חזק, איפשרו לנו לשלם חובות נוספים, ובעקבות זאת יחס המינוף שלנו הגיע ל-0.3x, הנמוך ביותר בהיסטוריה של צים, והביא את ההון המיוחס לבעלי המניות לרמה של 1.72 מיליארד דולר".

גליקמן סיכם ואמר כי "במבט קדימה, ובהתבסס על התחזיות החזקות שלנו, אנו נמצאים בעמדה מצויינת להחזיר הון משמעותי למשקיעים שלנו, עם תשלום הדיווידנד הצפוי של 30%-50% מהרווח הנקי של 2021 שישולם בשנת 2022, בנוסף ל-238 מיליון דולר, או 2 דולר למנייה, דיווידנד מיוחד שישולם בספטמבר 2021. הצפי שלנו למחצית השניה של שנת 2021 ואף לתוך שנת 2022 חיובי ביותר, ואנו נרגשים מהצלחת האסטרטגיה המחזקת את מעמדנו כחברה חדשנית דיגיטלית מובילה בתחום ההובלה הימית והשירותים הלוגיסטיים".