אל על: הפניקס תקבל אופציה לרכישת 25% ממועדון הנוסע המתמיד

כחלק מהשלמת ההסכם שחתמה עם המדינה, חברת התעופה  אל על +1.46% אל על 846.5 +1.46% בסיס:834.3 פתיחה:837.8 גבוה:855 נמוך:832 תמורה:43,343,259 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  משלימה את המהלך למכירת חברת הנוסע המתמיד לחברת הבת שבשליטתה המלאה לפי שווי של 500 מיליון דולר. כחלק מהעסקה, תקבל חברת הביטוח הפניקס -2.23% הפניקס 4,654 -2.23% בסיס:4,760 פתיחה:4,760 גבוה:4,760 נמוך:4,631 תמורה:36,119,725 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: , אשר תעמיד הלוואה בהיקף של 130 מיליון שקל, אופציה לרכישת 25% מחברת הבת.

כחלק מההסכמות עליהן חתמה החברה עם המדינה, על רקע הסיוע הכלכלי לו זכתה בתקופת הקורונה, התחייבה אל על למכור באופן חלקי את אחזקותיה בפעילות הנוסע המתמיד. מהלך אשר נדחה על ידי החברה, לאחר שהתקשתה להשלים את המגעים אותם ניהלה עם מספר גופים פיננסים, אשר ביקשו להיכנס לפעילות הכוללת גם כרטיסי אשראי. בהקשר זה, שמו של בנק הפועלים נקשר לרכישה אפשרית של כ-30% מהמועדון לפי שווי של כ-250 מיליון דולר.

כעת, נדמה שהחברה מתקרבת להוציא את המהלך לפועל בשיתוף עם חברת הפניקס לפי שווי כפול מזה שהוזכר בדיווחים האחרונים בכלי התקשורת. זאת, לאחר שהיום דיווחה החברה, כי חתמה על הסכם למכירת פעילות מועדון הנוסע המתמיד ונכסיו לחברת הבת הייעודית שבשליטתה המלאה, ואשר הוקמה לצורך קליטת הפעילות, לפי שווי של 500 מיליון דולר. למעשה, המשמעות העיקרית של ההסכם היא האפשרות שתינתן לחברת הביטוח הפניקס לרכוש 25% מהמועדון בתמורה לוויתור על ההלוואה שהעמידה לחברת האם.

על פי ההסכם, 226 מיליון דולר ישולמו על ידי חברת הבת באמצעות הקצאה של מניות לחברה. לצד זאת, תעביר חברת הבת לאל על 130 מיליון דולר, אותם תעמיד חברת הביטוח הפניקס כהלוואה ייעודית לטובת השלמת העסקה. היתרה, 144 מיליון דולר, תשולם באמצעות הלוואה שתעניק אל על לחברת הבת לתקופה של 3 שנים.

החלק המרכזי בעסקה, הוא כאמור ההלוואה מצדה של הפניקס, שכן החברות חתמו על כתב למתן אופציה להפניקס לרכישה של עד 25% ממניות חברת הבת. הפניקס תוכל לממש את האופציות עד לתום תקופת ההלוואה, בתמורה לתשלום או קיזוז מיתרת ההלוואה. כמו כן, תינתן להפניקס האפשרות להעביר את האופציות לגופים מוסדיים אחרים. אם וכאשר המהלך ייצא לפועל, לא מן הנמנע שהוא ילווה בהנפקה של מניות החברה בבורסה.

מועדון הנוסע המתמיד, הוא אחד מהענפים הרווחיים של החברה בשנים האחרונות, ומונה כ-2.1 מיליון חברים. מתוכם, כ-350 אלף מחזיקים בכרטיס האשראי של החברה, בו על פי ההערכות מתבצעות עסקאות במחזור של כ-30 מיליארד דולר.

אייל בן סימון, מנכ"ל הפניקס: "עסקה זו שמייצרת לנו שותפות ארוכת טווח במועדון משקפת את האמון שיש לנו בדינה בן-טל, מנכ"לית אל על, ובהנהלת החברה. אנחנו שמחים ומברכים על שותפות זו".

דינה בן-טל, מנכ"לית אל-על: ״העסקה עם הפניקס היא הבעת אמון של גוף מוסדי ישראלי מוביל בעתידה של החברה ובפעולות שלנו להבראתה. אני מקווה כי גופים מוסדיים נוספים יביעו עניין בהשקעה באל על אשר הוכיחה כי עוצמת המותג והביקושים אליו, הם יוצאי דופן במשק הישראלי. יתרה מזאת, עסקה זו מצביעה על פוטנציאל השווי הגלום באל על ובמועדון לקוחות הנוסע המתמיד שלה״.

ברבעון הראשון של 2022 דיווחה החברה על הכנסות 283 מיליון דולר, גידול של 7% לעומת 265 מיליון ברבעון הקודם. בשורה התחתונה, אל על המשיכה להפסיד גם ברבעון החולף והציגה הפסד של 66 מיליון דולר, שיפור לעומת הפסד של 110 מיליון דולר ברבעון הרביעי של 2021. בתוך כך, על אף ההבטחות מצד רואי החשבון, הערת עסק חי נותרה גם בדוחות הרבעון הראשון של החברה.