UPST מתרסקת 20% ומורידה תחזיות - "שוק הלוואות מוגבל'

חברת הפינטק  UPSTART HOLDINGS INC +3.68% UPSTART... 74.06 +3.68% סגירה:0 פתיחה:71.92 גבוה:74.84 נמוך:70.9 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: (UPST) המשמשת כפלטפורמת הלוואות מונחית בינה מלאכותית מבוססת ענן, מעדכנת את תחזית הרווחים וההכנסות לרבעון השני, עליהם היא צפויה לדווח ב-8 לאוגוסט. עדכון שמוביל להתרסקות המניה במהלך יום המסחר במעל ל-20%. 

מחיר המניה של החברה הגיע בשיא באוקטובר 2021 מעל 400 דולר למניה, וכעת היא  במחיר של 26 דולר, מדובר בירידה של מעל ל-92% בפחות משנה. הבלון שנופח ע"י המשקיעים בתקופת הקורונה התפוצץ בפניהם בתקופה האחרונה.

אפסטארט צפויה לדווח על הכנסות של כ-228 מיליון דולר כאשר טרם העדכון צפתה החברה הכנסות של 295-305 מיליון דולר, ירידה משמעותית. החברה עדכנה גם כי כי היא צופה מעבר להפסד נקי.

כזכור, החברה היא פלטפורמת הלוואות מונחית בינה מלאכותית מבוססת ענן. הרעיון של החברה הוא לצבור ביקוש להלוואות ולהתחבר לרשת השותפים של הבנקים וחברות האשראי שלה. מאין חברת תיווך הלוואות. המערכת של החברה משתלבת בצורה חלקה בטכנולוגיה הקיימת של הבנק, כאשר הבנק שמקבל את מבקשי ההלוואות מגדיר את מדיניות האשראי שלו וקובע את הפרמטרים לתוכנית ההלוואות. 

הריבית הנמוכה ונזילות המזומנים בכלכלת ארה"ב בשנים האחרונות, הייתה סביבה טובה לצעירים או מבוגרים שרצו לקחת הלוואות ולממן פעילויות שלאו דווקא היו מחייבות מימון בסביבת ריבית הדוקה יותר כמו היום. האוכלוסייה האמריקאית מתמודדת היום עם ריבית גבוהה משהתרגלו בשנים האחרונות, התמודדות שמונעת מהם להמשיך לבקש הלוואות ומימון בנקאי, ובכך אפסטראט שהניחה את כל הז'יטונים על עסקי תיווך הלוואות נפגעת מירידה בביקוש להלוואות, ובכך בפגיעה בהכנסות וברווחי החברה.

"ההכנסות שלנו הושפעו לרעה משני גורמים בערך באותה מידה", אמר המנכ"ל דייב ז'רוארד. "ראשית, השוק שלנו מוגבל במימון, מונע בעיקר על ידי דאגות לגבי הכלכלה המאקרו בקרב המלווים ומשתתפי שוק ההון. שנית, ברבעון השני, נקטנו בפעולה להמרת הלוואות במאזן שלנו למזומן, מה שבהינתן סביבת התעריפים שעלתה במהירות, השפיעה לרעה על ההכנסות שלנו".

ההתרסקות של אפסטארט מתכתבת עם הנפילה של חברת הפינטק הישראלית פאגאיה +6.33% פאגאיה 9.57 +6.33% סגירה:0 פתיחה:9.02 גבוה:9.7 נמוך:8.88 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: העוסקת גם היא בתחום ההלוואות, מתן האשראי והערכת שווי נכסים פיננסיים, שמוזגה בעסקת ספאק שאושרה לפני כשבועיים והחלה להיסחר בנאסד"ק, רק שמאז מחיר המניה התרסק במעל ל-70% והחברה נסחרת כעת לפי שווי של כ-2.3 מיליארד דולר, ביום המסחר הראשון של החברה היא נסחרה לפי שווי של כ-8.5 מיליארד דולר.

תחום האשראי והלוואות צפוי לחטוף מכה קשה בעקבות קצב העלאות הריבית המהיר של הפדרל רזרב, וחשש ממיתון שמוביל את המשקיעים ואת הציבור להימנע מלהיות ממונפים, שימו לב.