סיטי מוריד המלצה לסיסקו - מאבדת נתח שוק בגלל קשיי אספקה

ג'ים סובה, אנליסט בנק סיטי, מפרסם סקירה לחברת סיסקו שעתידה לפרסם את דוחותיה הכספיים השבוע, ומוריד את המלצתו למניה למכירה עם מחיר יעד של 40 דולר למניה. חברת סיסקו היא מובילת שוק בתחום ציוד הרשתות והתקשורת ומספקת גם שרותים בענן ושרותי תוכנה. 

לדברי האנליסט, החברה מתמודדת עם בעיות מלאי ואובדן של נתח שוק למתחרות ARISTA NETWORKS +0.35% ARISTA NETW 406.37 +0.35% סגירה:0 פתיחה:405 גבוה:407.75 נמוך:399.76 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  ו-  JUNIPER NETWORKS +1.28% JUNIPER... 35.89 +1.28% סגירה:0 פתיחה:35.51 גבוה:35.91 נמוך:35.28 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  זאת עקב הבעיות בשרשראות האספקה איתן מתמודדת החברה. לדבריו, המתחרות הצליחו לשים את ידן על יותר רכיבים והדבר פוגע במכירות סיסקו ובנתח השוק שלה. לדבריו המגמה תימשך ברבעונים הבאים והמכפילים של סיסקו יפגעו. 

מלבד התחרות מול החברות הללו החברה סובלת גם מירידה בביקושים וההשוואה לרבעונים מקבילים תפגע בה. נקודת האור בסקירה היא תזרים המזומנים החופשי שלדבריו לא יפגע. עוד נציין שסובה הוא האנליסט היחידי שממליץ על החברה בהמלצת מכירה, בעוד 13 אנליסטים ממליצים בקניה ו-15 בהחזק. 

בדוחותיה האחרונים איכזבה החברה את המשקיעים כשפספסה את הצפי בשורה העליונה והתחתונה והורידה את התחזית לרבעונים הבאים. החברה הכניסה 12.84 מיליארד דולר ואילו האנליסטים ציפו להכנסות של 13.34 מיליארד דולר. הרווח הנקי היה 87 סנט למניה לעומת צפי ל-86 סנט. לגבי הרבעון השני מצפה החברה לירידה בהכנסות של בין 1% ל-5% ורווח מתואם של בין 76 ל-84 סנט למניה. האנליסטים ציפו דווקא  לצמיחה בהכנסות של 6% ורווח מתואם של 92 סנט. 

חברת סיסקו ירדה ב-27% מתחילת השנה בעוד אריסטה ירדה ב-12% וג'וניפר ב-19%.