מה קורה ב-SP500 ומה צפוי בטווח הקצר?

היום נתחיל עם ה-S&P500. גם בשבוע שאחרי הבחירות בארצות הברית התייחסתי לעליית התשואות כאל תמרור אזהרה תת קרקעי משמעותי ובמקביל עקבנו אחרי שינוי הסנטימנט בסקטורים השונים. עכשיו, כשהתחיל התיקון ב-S&P500 הוא מאגד את כל הזרמים התת קרקעיים וחשוב להתמקד בו.

לפני מספר שבועות הצגתי כאן תרשים מבוסס גלי אליוט שמדבר על אזור ה-6160 כיעד עליה לפני תיקון. במסגרת הזו נכללה פריצה של 6000 למעלה ואז ירידה מתחת ל-6000.

היום אציג תרשים ארוך טווח עם נקודת מבט קצת שונה. הדבר הבולט הוא מה שנקרא: קו מחזיר. הקו שבולם את ה-S&P500 בעליה. תראו שפחות או יותר הקו הזה מלווה את ה-S&P500 מלמעלה. תסתכלו על האינדיקטורים הטכניים ותראו שגם הם נבלמו ברמות שיא ולכן בלימת המדד היא ״שגרתית״.

 
מלמטה יש לנו שני קווי מגמה. הראשון מחכה למדד ב-5800 והשני ב-5600. לטווח הקצר יש פה משולש שמתכנס לאזור ה-6100. המעקב שלנו הוא איזה קו יפרץ. פריצה למעלה תחייב כנראה לחשב יעד עליה מחודש. פריצה למטה תלמד על העמקת הבלימה.

על תרשים הטווח הקצר אנחנו רואים כמה דברים:

 
פער המחיר היורד מיום שישי שהשאיר את ששת ימי המסחר שלפניו בתבנית של ״אי״. המשמעות לטווח הקצר היא פוטנציאל להמשך ירידות. מלבן גדול יותר שמסמן את פער המחיר העולה אחרי הבחירות. ה-S&P500 חותר לסגירה שלו כפי שפעמים רבות קורה עם פערי מחיר.

זו נקודה, קצת מתחת ל-5800, שמה שיקרה סביבה הוא משמעותי מאד. תמיכה ועליה ממנה יהיו סימן שורי בעוד שבירה למטה תמחק את רוח האופטימיות שנשבה בוול סטריט מאז הבחירות ותסמן כי רוח אחרת, פסימית, נושבת. לטווח הקצר יש לנו לפיכך שני פערי מחיר שילמדו אותנו על ההמשך לטווח הארוך יותר. סביר שתיבחן הנקודה התחתונה של פער המחיר העולה (5770).

באופק הרחוק סימנתי עיגול שמאגד תמיכת פיבונאצ׳י מעגלית שמתחשבת בזמן, קו מגמה עולה ותחתית ענן איצ׳ימוקו. במידה ויהיה תיקון לטווח הבינוני, זו פחות או יותר נקודה שתעמיד אותו למבחן לטווח הארוך. 

שורת תחתונה: גלי הבחירות מתחילים להירגע, יש עוד גלי משנה כמו בסקטור הבריאות לאחר מינוי שר הבריאות, ומבחן פער המחיר העולה, אזור ה – 5770, הוא המבחן החשוב להשבוע. שבירה למטה תלמד שאופטימיות ההתלהבות מהבחירות הופכת להיות פסימיות מפוכחת. תמיכה ועליה ממנה תהיה סימן חיובי לעת עתה. 

SOXX: קרן סל למניות השבבים. תוכלו לראות שני דברים: המשך תהליך היפוך המגמה כלפי מטה והמשך ההיחלשות מול ה-S&P500. זו מתחברת לחולשת סקטור הטכנולוגיה בכללותו אחריה אנחנו עוקבים כאן כבר שבועות. במקביל נמשיך לעקוב אחרי עלית התשואות ואעדכן בעניין זה ביום חמישי.

בריאות ורעיונות חדשים

סקטור הבריאות שבר תמיכה למרות שיש הרואים בו את אחת המעניינים לתקופה הקרובה. אזור ה-135 דולר ל-XLV, קרן הסל של מניות הבריאות מתוך ה-S&P500, הוא הנקודה שבה אפשר לבחון תפנית ורכישה. בינתיים הנה כמה רעיונות שצדתי השבוע:

 
ביל אקמן הגדיל משמעותית את האחזקה שלו ב-NKE. המניה היתה מייאשת לאחרונה וכל מחשבה על קניה הסתיימה במפח נפש. ברם, בסופו של דבר יאוש הוא הזדמנות. מעל 77 דולר אפשר לנסות לקחת אותה לסיבוב. 

וורן באפט קונה מניות של DPZ. מכיוון שבכללי באפט הקטין חשיפה למניות כל קניה שלו היא מעניינת. מעל 440 אפשר לקחת פוזיציה ראשונית ומעל 460 להגדיל. 

CNH. חברה מעניינת מתחום החקלאות. מהלך מעל 11 דולר יהיה סימן קניה. 

BILI. כל חשיפה לסין חשופה לעליות ולמורדות של הסנטימנט סביב המדינה הזו. מבחינת הגרף BILI מעניינת. תמיכה מעל 18 דולר תעורר מחשבות קניה. 

JNJ. למי מכם שבוחן אפשרויות סולידיות לתיק. מהלך מעל 155 דולר יהיה סימן קניה. 

SRET. למי שביקש שאחזור לציין אפשרויות דיבידנד. תהליך התעגלות שכמעט הושלם. 

התבקשתי לעדכן את הניתוח הטכני לביטקוין. בשלב הזה אוכל לאמר שני דברים: 1. הפנימו את התוצר של פריצה. 2. במקרה שיתחיל תיקון, 73000-75000 הוא אזור התמיכה.

כותב המאמר הינו זיו סגל (segalziv@gmail.com) העוסק בתחום השווקים הפיננסיים, ניתוח טכני, מימון התנהגותי ואימון מנטלי.
*אין לראות באמור לעיל משום המלצה לביצוע פעולות ו/או ייעוץ השקעות ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מכל סוג שהוא. המידע המוצג הינו לידיעה בלבד. הכותב עשוי להחזיק חלק מן הניירות המוזכרים לעיל.