בהנפקה של פלוריסטם: 40% מהרוכשים היו מוסדיים ישראליים

בסוף אוקטובר האחרון הודיעה חברת פלוריסטם, העוסקת בתחום הריפוי התאי באמצעות תאי גזע מהשלייה, כי חתמה על מזכר הבנות עם החברה הסינית 'Innovative Medical' שלפיו האחרונה תשקיע 30 מיליון דולר בכ–17.5% ממניותיה של פלוריסטם ותהפוך לבעלת המניות הגדולה בחברה. עם זאת, נראה כי הגיוס שביצעה חברת הביומד הישראלית במהלך הסופ"ש מבהיר כמה כמה יש אי וודאות סביב הסכם זה. 

פלוריסטם הודיעה כי חתמה על הסכם חיתום עם שותפות איץ סי ויינרייט ושות', לפיו החתם מסכים לרכוש כ-12.2 מיליון מניות רגילות של החברה במחיר לציבור של 1.225 דולר יחד עם כתבי אופציה, שיהיו ניתנות למימוש החל מחצי שנה לאחר ההנפקה ולמשך חמש שנים, לרכישה של עד 7.3 מיליון מניות רגילות של החברה במחיר מימוש של 1.40 דולר למניה. התמורה המצרפית ברוטו הצפויה לחברה (בהנחה שאין מימוש של החתמים) הן כ-15 מיליון דולר, לפני ניכוי הנחות חיתום עמלות והוצאות הנפקה מוערכת.

כמו כן, דיווחה החברה כי העניקה לחתם אופציה ל-30 יום לרכישה של עד כ-1.8 מליון מניות נוספות ולקבל אופציות לרכישת 1.1 מליון מניות רגילות של החברה במחיר זהה. עבור החברה מדובר בפוטנציאל נוסף של תמורה כוללת בסך של עד כ-2.25 מיליון דולר (בהנחה שאין מימוש של החתמים) לפני ניכוי הנחות חיתום עמלות והוצאות הנפקה מוערכת.

ל-Bizportal נודע כי 40% מהרוכשים בהנפקה של פלוריסטם הם מוסדיים ישראליים.

בתוך כך, וזה יתכן הסיפור הגדול, ניתן להבין כי חלה נסיגה של חברת 'Innovative Medical' הסינית מהשקעת 30 מיליון דולר בפלוריסטם, ככל הנראה בשל ההגבלות של הממשל הסיני על השקעה בחברות זרות. 

• פלורי: מקווים להכנסות ויצירת ערך לבעלי המניות "בחודשים הקרובים"
• פלוריסטם נכשלה בניסוי: המניה יורדת ב-5%

מהחברה נמסר בתגובה כי "בשבועות האחרונים התקבלו אישורים רגולטוריים מהותיים ובכללם מה-FDA בארה"ב, לתחילת הניסוי הקליני שלב 3 בטרשת העורקים חמורה. לאור זאת ולאור אי הבהירות הרגולטורית בסין לגבי השקעות מחוץ למדינה, הוחלט בפלוריסטם על הנפקה שתאפשר לחברה להגיע עם מאזן פיננסי חזק לניסויים וכן לדיונים על הסכמי מסחור או השקעה עם גופים אסטרטגיים נוספים בעתיד. בתור חברה מובילה בתחום, על פלוריסטם לוודא שיש בידיה את המשאבים הנדרשים להוצאה לפועל של האסטרטגיה הקלינית והמסחרית שלה". עוד נמסר מהחברה כי בשל אי בהירויות רגולטוריות בממשל הסיני לגבי השקעות בחברות זרות, נדחתה ההחלטה בדבר ההשקעה הכספית למחצית הראשונה של השנה הנוכחית.

נזכיר כי לפני כשבועיים קיבלה פלוריסטם את אישור ה-FDA לניסוי שלב 3 ב-PLX-PAD לטיפול במחלת טרשת העורקים החמורה בגפיים התחתונות (CLI). כשבוע לאחר מכן קיבלה החברה גם את אישור הרשויות בגרמניה להתחיל בניסוי הפיטבולי לטיפול ב-CLI. בעניין זה נציין כי אישור הרשויות בגרמניה הינו צעד משמעותי לפלוריסטם שכן, גרמניה מהווה את השוק הגדול ביותר באירופה למחלת ה-CLI. בכוונת פלוריסטם להתחיל בגיוס של כ-250 החולים שישתתפו בניסוי זה, שייערך בכ-40 מרכזים רפואיים בארה"ב ובאירופה, במהלך המחצית הראשונה של שנת 2017. 

עם חזרת המניה למסחר בת"א (המניה ירדה בכ-17% בוול סטריט ביום שישי) צוללת פלוריסטם במעל 21% במחזור ער במיוחד. מתחילת השנה איבדה המניה כ-19% מערכה.

גרף תנועת המניה ב-12 החודשים האחרונים והנפילה היום: