קבוצת אשטרום המתיקה את הצעת הרכש למניות אשטרום נכסים
אשטרום קבוצה כפי שהערכנו באתר לפני כשבועיים, קבוצת אשטרום שיפרה את הצעת הרכש. חברת הנדל"ן אשטרום קבוצה 2.56% דיווחה אתמול לאחר נעילת המסחר בבורסה על עדכון תנאי הצעת הרכש שהגישה למניות אשטרום נכסים. מועד הקיבול האחרון נדחה ליום חמישי ה-29 באוקטובר.
על פי ההצעה המשופרת שפורסמה אתמול, עבור רכישת כ-39.6 מיליון מניות אשטרום נכסים (45.7%) בשווי שוק נוכחי כולל של כ-697 מיליון שקל, יוקצו כ-17.8 מיליון מניות של אשטרום קבוצה בשווי שוק נוכחי כולל של כ-719 מיליון שקל (לפי מחיר השוק הנוכחי) - פער של כ-3% (למרות זינוק של כ-10% במניית אשטרום נכסים בתגובה לדיווח).
על פי ההצעה, עבור כל מניה של אשטרום נכסים, תנפיק קבוצת אשטרום לבעלי המניות כ-0.45 מניות של אשטרום קבוצה - כלומר, סה"כ כ-17.8 מיליון מניות אשר יהוו כ-17.72% ממניות החברה לאחר ההנפקה.
ההצעה מותנית בהיענות מלאה של בעלי המניות - כלומר במידה ושיעור ההחזקות של הניצעים שלא נענו להצעה יהווה פחות מ-5% מהון המניות המונפק והנפרע של אשטרום נכסים, ויותר ממחצית הניצעים שאינם בעלי עניין אישי בקבלת הצעת הרכש נענו לה. או במקרה ושיעור ההחזקות של הניצעים שלא נענו להצעה יהווה פחות מ-2% מהון המניות המונפק והנפרע של אשטרום נכסים. במקרים אלו תבוצת מכירה כפויה גם עבור המניות שלא ניתנו בגינן הודעות קיבול.
בכתבה הקודמת, שפורסמה ב-14 לאוקטובר, הצענו אסטרטגיית מסחר של לונג אשטרום נכסים - שורט אשטרום קבוצה - אסטרטגיה שהניבה מאז תשואה של כ-14%.
התפתחות מחיר המניות מאז הדיווח לפיו החברה תשקול לשפר את הצעת הרכש-חליפין - נפתח פער של כ-14%.
