לאור הוראות הרשות לני"ע, הנפקת נופר נדחתה למועד לא ידוע

סגירת הנפקת נופר נדחתה מהיום למועד לא ידוע בשל עמדת הרשות לניירות ערך כי לא ניתן לקבל התחייבויות להשקעה ממוסדיים בטרם פרסום טיוטת תשקיף לציבור. הנפקת נופר הייתה אמורה להיסגר הערב כשהחברה אמורה הייתה להגדיל את ההנפקה ל-600 מיליון שקל לפי שווי חברה של 2 מיליארד שקל, אולם כאמור נדחתה. גורמים המעורים בפרטי העסקה טוענים: "הרשות לני״ע מנסה לעשות שרירים. לא החברה עצרה את ההנפקה וגם לא החתמים, אלא הרשות לני״ע".

לקריאה נוספת:
> רשות ני"ע לחתמים: אל תקבלו התחייבות השקעה ללא טיוטת תשקיף

כפי שדיווחנו אתמול, נופר הינה אחת מהחברות המעניינות שמונפקות בתקופה האחרונה ואחת ההנפקות הגדולות בשוק ההון בתקופה הזו. החברה עוסקת בהפקת אנרגיה סולרית. החברה, בשונה, מההנפקות האחרונות בתחום האנרגיה, אינה חברת חלום אלא חברה עם מוצר אמיתי שכבר פועל וזה מה שגורר את המשקיעים המוסדיים להזרים ביקושים גבוהים במחירים גבוהים מכפי שצפתה אף החברה בהכנות להנפקה.

בתחילת ההנפקה ייעדה החברה את התמורה כך שתשקף לה שווי של כ-1.5 מיליארד שקל אבל שילוב של עודפי מזומנים אצל המוסדיים, תחום לוהט ושיווק אגרסיבי הביא את השווי לרמה של כ-2 מיליארד שקל.

אחד הדברים המעניינים בתקופת האחרונה בתחום ההנפקות הוא הנושא של ההנפקה הלא אחידה שמאפשרת אפליה מובנית בשוק ההנפקות. החתמים קובעים מי יקבל וכמה. בהנפקות האלו, במקרים מסוימים גם אין חשיפה של מידע רחב על החברה המונפקת ואין תשקיף. וזאת בדיוק הסיבה שהרשות לני"ע מנסה לשים לעשות סוף לתופעה הזאת והורתה לחתמים שלא לקבל יותר התחייבויות השקעה ללא טיוטת תשקיף והבהירה לחתמים כי מדובר בעבירה על החוק.