אנליסט תכנס לפעילות בתחום הקרנות המחקות

בית ההשקעות אנליסט +0.18% אנליסט 4,346 +0.18% בסיס:4,338 פתיחה:4,338 גבוה:4,359 נמוך:4,248 תמורה:62,425 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: בניהולו של איציק שנידובסקי צפוי להיכנס לפעילות הקרנות המחקות. באנליסט מתכוונים להקים בחודשים הקרובים 5 קרנות, ונערכים להקים עד סוף השנה מעל 10 קרנות מחקות.

בכוונת אנליסט להשתלב בו עם הקמת קרנות מחקות, שעוקבות אחרי מדדים שימצאו מעניינים להשקעה. באנליסט לא ישקיעו בהכרח במדדים הקונבנציונליים, כמו מדד נאסד"ק או S&P 500, אלא ישקיעו בתחומים "ייחודיים" יותר לדברם.

איציק שנידובסקי, מנכ"ל בית ההשקעות אנליסט: "הקרנות שבכוונת אנליסט להקים יאופיינו במדיניות השקעה שגובשה יחד עם גורמים מובילים בתחום המדדים, בארץ ובחו"ל, ושעברה בחינה מדוקדקת של מחלקת המחקר של אנליסט, כך שיביאו ערך למשקיעים".

תחום הקרנות המחקות הוא תחום הכולל מוצרים רבים, ותחרות גבוהה; ענף המדדים בישראל מוערך ב-145 מיליארד שקלח, מתוכם כ-54 מיליארד ש"ח בקרנות מחקות וכ-91 מיליארד ש"ח בקרנות סל.

קרנות מחקות הן מכשירים עוקבי מדדים והרציונל בהשקעה במדדים הוא שלאורך זמן לא ניתן להכות את המדד. זאת ועוד, דמי הניהול בהן נמוכים מאוד ביחס לקרנות הנאמנות המנוהלות/ האקטיביות - תעשו אחד ועוד אחד ותקבלו מוצר שעל פני זמן יספק ברוב המקרים תשואה גבוהה מהמוצר המנוהל, ולכן הוא גדל. הקרנות המחקות  עוקבות אחרי הכל - מדד ת"א 35, מדד ת"א 90 כשהמשקל של הקרנות על מדדי חו"ל הולך וגדל - S&P500, נאסד"ק ועוד; כמו כן, יש כמובן קרנות עוקבות אחרי מדדי האג"ח בארץ ובחו"ל. 

קרנות מחקות לא מחויבות להשיג את תשואת המדד, אלא הן עושות את כל המאמצים להשיג את תשואת המדד. בפועל, הן קרובות מאוד (מלמעלה ולמטה) למדד כשלעיתים בשל טעויות של מנהל הקרן ולעיתים בשל דמי ניהול הן מפספסות במעט את המדד.