המצב בשווקים קשה כידוע זה מספר חודשים. האינפלציה הגואה הביאה את הבנקים המרכזיים להעלות ריביות באגרסיביות ובכך הביאו למעשה לפגיעה בשווקי המניות עם ירידות של עשרות אחוזים מתחילת השנה. כך קרה שהמשקיעים החלו לחפש אלטרנטיבות להשקעותיהם לפחות עד שהאינפלציה תרד ותרכך את הבנקים המרכזיים על מנת שהמניות יחזרו להיות פופולאריות מחדש.
אבל בינתיים נראה כי המשקיעים מוצאים נחמה באג"חים ובקרנות השונות. כך קרה שתשואות האג"ח בארה"ב הרקיעו שחקים וכך קורה גם כאן בישראל כאשר אנו עדים להתעניינות הולכת וגוברת בקרנות הכספיות.
נתונים שפרסמה הרשות לניירות ערך מצבעים על ביקוש חריג לקרנות מסוג אלה כאשר בחודש האחרון לבדו הן גייסו לא פחות מ-5 מיליארד שקל. מתחילת השנה עלה היקף הנכסים בקרנות הכספיות בכמעט 80% ליותר מ-29 מיליארד שקל.
- כל הכותרות
קרנות כספיות הן קרנות נאמנות המשקיעות באפיקים סולידיים לטווח קצר. הן נחשבות לאפיק ההשקעה הסולידי ביותר מבין האפשרויות השונות בשוק, כלומר בעלות רמת הסיכון הנמוכה ביותר בשוק. הן פועלות בישראל החל משנת 2008 וגייסו בהתחלה מיליארדי שקלים. יחד עם הסיכון הנמוך מגיעה תוחלת תשואה מאד נמוכה, במיוחד לאור הריבית הנמוכה ששררה במשק הישראלי בשנים האחרונות.
כבר לפני כ-3 חודשים, בחודש יוני, עם המגמה של העלאות הריבית, החלו הקרנות הכספיות למשוך את תשומת לב המשקיעים כאשר ביום אחד בלבד הן גייסו כ-100 מיליון שקל. מדיניות ההשקעה של הקרנות הללו היא מאד ברורה ומוגדרת בחוק. הקרנות יכולות להשקיע בנכסים כספיים קצרי מועד כמו מק"ם, פק"ם (פקדון בנקאי לתקופה של עד 30 יום) וכדו', כשמשך החיים הממוצע של כלל נכסי הקרן הוא עד 90 יום.
החוק מגדיר גם כמה יתרונות להשקעה בקרנות כספיות על פני אפיקי השקעה מקבילים. ראשית אין תשלום מס אם אין רווחים ריאליים, כך שבסביבה של אינפלציה של 4.6% אותה אנו חווים היום לא יהיה תשלום מס. בנוסף, לפי חוק, הברוקר או הבנק לא יכול לגבות עמלות קניה ומכירה או דמי משמרת.
לצד הגיוס הגדול בחודש ספטמבר הנוכחי, גייסו הקרנות גם בחודש אוגוסט שעבר סכום נאה ביותר של כ-3.3 מיליארד שקל.
תודה.
לתגובה חדשה
חזור לתגובה
-
5.תיקון לגבי תשלום עמלות על קרנות כספיות:עמלות על קרן כספית 29/09/2022 14:44הגב לתגובה זו2 0תיקון לגבי תשלום עמלות על קרנות כספיות: לגבי דמי משמרת: לפי הוראות המפקח על הבנקים, הבנקים לא יכולים לגבות דמי משמרת על מק"מ ועל קרן כספית מכל סוג מטבע (שקלית/ דולרית/ נקובה בדולר[$]). בחשבון למסחר עצמאי, בתי ההשקעות בדרך כלל לא גובים דמי משמרת על ני"ע ערך מכל סוג נייר. לגבי עמלות קניה/מכירה: הבנקים גובים עמלות קניה ומכירה על כל סוג נייר, אבל לכל בנק יש הסדר עם חלק ממנהלי הקרנות הכספיות, כך שאת העמלה על קניה/מכירה של קרן כספית, ישלם לבנק מנהל הקרן, ולא אנחנו הלקוחות שקונים ומוכרים את הקרנות האלה דרך חשבונות הבנק שלנו. בחשבון למסחר עצמאי, בתי ההשקעות בדרך כלל גובים עמלות קניה/מכירה נמוכות יחסית על קרנות כספיות, אבל את העמלות הכי נמוכות על קניה/מכירה הם גובים על אג"ח וההכי הכי נמוכות על מק"מ.סגור
-
4.ביבי כשר אוצרלרון 29/09/2022 13:16הגב לתגובה זו1 0עם "ועדת בכר" זרק את כ ו ל ם לבורסה,לי היה ברור שישלמו על כך יום אחד,והיום הגיע! ,ועכשיו 49% רוצים שיחזור וישרוף עוד פעם כולל הדרוםסגור
-
3.עכשיו המניות הכי אטרקטיביותאיזה כותרת של חוסר הבנהזה הזמן לקנות מניות !!! 29/09/2022 10:26הגב לתגובה זו3 1איזה כותרת של חוסר הבנהזה הזמן לקנות מניות !!!סגור
-
2.לא שוות כלוםכבר עדיף פיקדון לשנה 3% ריבית. 2.55% נטו לאחר מס. 29/09/2022 09:22הגב לתגובה זו2 0כבר עדיף פיקדון לשנה 3% ריבית. 2.55% נטו לאחר מס. הכספיות נותנות שליש מזהסגור
-
הריבית לא סיימה לעלות , בנקודה שסגרת פקדון נעצת ריביתאוהד 29/09/2022 10:17הגב לתגובה זו4 0בקרן כספית , הם קונים פקדונות חדשים כל הזמן וזה ממצע לך את הריבית. כשהריבית תפסיק לעלות או תתחיל לרדת חלילה זה הזמן לפקודונות אבל אז כבר כולם ירוצו למניות.סגור
- טען עוד
-
אבל בקרן כספית ניתן למשוך את הכסף בכל יום ולא סוגרים (ל"ת)אריה 29/09/2022 09:42הגב לתגובה זו3 0סגור
-
1.יש דמי ניהול והקרנות האלה עשו 0.39% מתחילת השנהרוני 29/09/2022 09:09הגב לתגובה זו3 0עדיף פיקדון סגור לשנה 3.5%.סגור
-
תלוי בצורךזיו 29/09/2022 14:11הגב לתגובה זו1 0פיקדון הוא לא נזילסגור
-
העלו ריבית רק אחרי הרבעון הראשון. (ל"ת)שלומיד 29/09/2022 10:05הגב לתגובה זו0 0סגור
