כפרית רוכשת חברה גרמנית בתחום הפלסטיק בתמורה לכ-11.3 מיליון אירו

חברת כפרית +0.71% כפרית 2,962 +0.71% בסיס:2,941 פתיחה:2,941 גבוה:2,988 נמוך:2,814 תמורה:25,980 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: העוסקת בפיתוח, ייצור ושיווק של תרכיזים ותערובות לתעשיית הפלסטיק,
רוכשת את החברה הגרמנית AG Kunststoffe Delta המתמחה גם היא בפיתוח, ייצור ושיווק תרכיזים ותערובות לתעשיית הפלסטיק לרבות מוצרים מוליכים, צבעים ותוספים אחרים.

בתמורה תשלם כפרית כ-11.3 מיליון אירו המשקפת מכפיל 7.2 על ה-EBITDA המתואמת על בסיס הדוחות הכספיים של החברה הנרכשת לשנת 2021 בניכוי חובות נטו ולאחר ביצוע התאמות להון החוזר. מתוך כספי התמורה, סכום של 1 מיליון אירו שולם לחשבון נאמנות, לטובת הבטחת התחייבויות השיפוי של המוכרים. בחלוף 12 חודשים יופחת סכום הנאמנות האמור ב-50%, ובתום 24 חודשים יועברו כספי הנאמנות (כפי שיוותרו באותה עת) למוכרים.

כמו כן, סכום נוסף של 2.5 מיליון אירו שולם לחשבון נאמנות ייעודי, לטובת הבטחת התחייבות החברה לשלם למוכרים תמורה נוספת בגין ביצועי החברה הנרכשת כפי שיימדדו על פי ה-EBITDA המתואמת הממוצעת לשנים 2022 ו-2023 כפי שתחושב על פי הדוחות הכספיים של החברה הנרכשת לשנים אלו, כך שככל שה-EBITDA הממוצעת תעלה על 2 מיליון אירו (אך לא יותר מ-2.1 מיליון אירו), סך של 1.3 מיליון אירו מתוך חשבון הנאמנות יועבר למוכרים; ככל שה-EBITDA הממוצעת תעלה על סך של 2.1 מיליון אירו, יועבר מלוא סכום הנאמנות למוכרים.

במקביל רכשה כפרית את בניין המשרדים של החברה הגרמנית בכ-600 אלף אירו והיא מדגישה כי בכוונתה  להמשיך ולהפעיל את החברה הנרכשת בדומה לאופן פעילותה כיום תוך שילובה בפעילויות החברה השונות, והיא מעריכה כי בשנים הקרובות תידרשנה השקעות במהלך העסקים השוטף ועיקרן השקעה בציוד ייצור ופיתוח ייעודיים.

הכנסותיה של החברה הגרמנית הנרכשת התסכמו בשנת 2021 בכ-90.9 מיליון שקל עם רווח נקי של כ-2.1 מיליון שקל. ה-EBITDA של החברה הסתכם בכ-5.7 מיליון שקל וסך הנכסים מוערך בכ-35.3 מיליון שקל.

מניית כפרית ירדה מתחילת השנה ב-15% למחיר של 24.5 שקל המבטא שווי של 584 מיליון שקל. הרווח של החברה במחצית הראשונה השנה הסתכם ב-35.4 מיליון שקל על הכנסות של 555.4 מיליון שקל. בשנת 2021 כולה הרוויחה החברה 64.9 מיליון שקל על הכנסות של 1.03 מיליארד שקל. השווי מבטא מכפיל רווח של 9.