בצל הגדלת הייצוא מלוויתן: אפסייד של עד 60% למניית דלק

מניית קבוצת דלק דלק קבוצה -0.52% דלק קבוצה 45,550 -0.52% בסיס:45,790 פתיחה:45,490 גבוה:45,790 נמוך:45,120 תמורה:7,025,380 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  נהנתה בשנה שעברה מצמיחה של כמעט 40% במחירה, אלא שאז הגעה ירידה של כ-10% מתחילת השנה. כעת, הא מקבלת המלצת קנייה מהבנקים לאומי וברקליס, המקנים לה מחירי יעד המשקפים אפסייד של 30%-60% על שער הבסיס של המניה הבוקר. 

בסקירה שמפרסמת היום אלה פריד מבנק לאומי, היא המותירה את ההמלצת הקנייה שלה על מניית דלק, ומעדכנת את מחיר היעד ל-517 שקל למניה המשקף אפסייד של כ-31% על שער הבסיס של המנייה הבוקר. עם זאת, בסקירה מציינת פריד כי בהתחשב במחיר היעד שלה עבור יחידות ההשתתפות של ניו-מד ניו-מד אנרג יהש +0.52% ניו-מד אנרג 1,171 +0.52% בסיס:1,165 פתיחה:1,112 גבוה:1,174 נמוך:1,112 תמורה:4,439,352 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  המוחזקת, עולה מחיר היעד עבור מניית הקבוצה לכ-639 שקל, המשקף אפסייד של כ-62% על שער הבסיס של המנייה.

לדבריה, הם "רואים את שתי האחזקות המרכזיות של הקבוצה כמתומחרות באופן אטרקטיבי. קבוצת דלק ממשיכה להיות השקעה מעניינת, לצד פוטנציאל הצפת ערך משמעותית. הסיכונים הגאו-פוליטיים בישראל והרגולטורי בבריטניה נותרו גבוהים, אבל להערכתנו בטווח בינוני-ארוך הם מגולמים במחיר המניה".

כותרת ראשית

השקעה בישראל פחות מסוכנת?: ה-CDS בירידה; השקל בעלייה

בארץ | אדיר בן עמי | 17/11/2024

- כל הכותרות

משקיע הצמיחה רון בארון: האינפלציה האמיתית כפולה מהנתונים הרשמיים

לאומי עוצר את חגיגת הלוואות הקבלן: מהלך חכם או אצבע בעין של רוכשי ה...

הקרב הענק של ג'ייק פול ומייק טייסון: שבר שיאים אך מטיל ספק על יכולו...

ג'יי פי מורגן: כלכלת ארגנטינה צפויה לזנק ב-8.5% תחת מיליי

השקעה בישראל פחות מסוכנת?: ה-CDS בירידה; השקל בעלייה

מירוץ נגד הזמן: סופר מיקרו נאבקת להציל את מעמדה בנאסד"ק

האם דוחות אנבידיה יצביעו על כיוון חדש לשוק?

בייטדאנס, חברת האם של טיקטוק, מוערכת ב-300 מיליארד דולר

משבר מתמשך: העסקים הקטנים בסין עדיין מתקשים להתאושש

לקראת פתיחת שבוע המסחר בוול סטריט - האנליסטים מנתחים

ספייס אקס כבר שווה 255 מיליארד דולר, איפה היא תהיה עוד שנה מהיום?

הבנקים קפצו ב-1.6% לקראת הדוחות; המדדים עלו עד 0.9%

הפיטורים ממשיכים: בואינג שלחה מכתבים ל-400 עובדים

הבורסה של אבו דאבי מזנקת - איך אפשר להשקיע בה ומהן המניות הבולטות?

ברק עילם עוזב את נייס בתזמון בעייתי - ממה מודאגים האנליסטים?

התמ"ג עלה ב-3.8% בחישוב שנתי; ירידה של 1% לעומת הרבעון המקביל

אלמוגים מכרה 173 דירות השנה. דירה ממוצעת עולה כמעט 2.5 מיליון שקל

איפה העובדים הזרים? תאגידי כוח האדם חוברים להתאחדות הקבלנים

אימאג'סט מדווחת על תוצאות הרבעון השלישי לשנת 2024

ICR קיבלה היתר בנייה לפרויקט בצפון ת"א - כמה עולה דירה ברמת אביב?

עוד תכניות

באשר לניו-מד, מציינת פריד כי הביקוש המצרי לגז נמצא בשיאו, והגדלת היצוא מלוויתן באמצעות חיבור ל"האב" המצרי תלויה בעיקר ביכולתה של שברון להביא לידי חתימה את הסכמי הצנרת ולנצל את המחסור לקידום הסכמים נוספים. בלאומי מניחים בשלב זה הפקה של כ-14 בי.סי.אם מלוויתן בשנת 2026 והסתברות של כ-50% לתוספת של כ-3 בי.סי.אם נוספים עד לשנת 2028.

עם זאת ביחס לאחזקה השנייה של הקבוצה, איתקה, פריד פחות אופטימית. להערכתה, למרות התיקון בשיעור של כ13%- במחירי נפט מסוג ברנט מתחילת השנה והסינרגיה שבעסקת ENI, נפגע שוויין חברות בים הצפוני הבריטי בגלל האקלים העסקי וחשש מהחמרה רגולטורית נוספת עם עליית הלייבור הצפוייה. נציין, שהממשלה היוצאת כבר הטילה מס רווחי יתר EPL בשיעור של 35% עד לשנת, כאשר המס הכולל בענף בבריטניה עומד על 75%. נציין גם שה-EPL ניתן לקיזוז רק על ידי השקעות הון. במצב הקיים, קשה להניח שיפור רגולטורי עם חילופי הממשלה, אבל גם לא הרעה לאור הקפאת הפיתוח ומחסור בגז.

המלצה זאת מצטרפת לסקירה שפרסם אתמול ברקליס, בה הם העלו את מחיר היעד של מניית קבוצת דלק, המקשף אפסייד של 52% למניית דלק,  ואפסייד של 20% עבור יחידות ההשתתפות של ניו מד. בברקליס ציינו את התוצאות הטובות של חברות הקבוצה והביקוש הקשיח בלוויתן כמו גם ההודעה החיובית מסוף השבוע על אישור עקרוני להגדלת הייצוא לעד 145 BCM, ככאלה המגבירים את הוודאות סביב פיתוח השלב הבא של לוויתן.