הבנק המפתיע שמספק ריבית שנתית של 4.7% והאם זה עדיף על קרנות כספיות?

בנק ישראל צפוי להשאיר מחר את הריבית ללא שינוי, כשברקע הבנקים מורידים את הריבית התעריפית על הפיקדונות בריבית קבועה. ההפחתה בריבית התעריפית (הריבית שמפורסמת לציבור) היא למרות שהפחתת הריבית של בנק ישראל הולכת ומתרחקת ומדברים כבר על עלייה בריבית לפני שתתחיל הורדה וזאת בשל האינפלציה הגבוהה ועליית תשואות האג"ח.

 להתמקח בבנק - ככה תקבלו ריבית טובה יותר

נזכיר שהריבית התעריפית לא אמורה להיות חשובה לכם. הריבית הזו היא הבסיסית והמינימלית ואתם צריכים לדרוש יותר. זה מאוד פשוט, אבל אם לא תדעו זאת ולא תעשו זאת, אתם תפסידו ומדובר על הפסד גדול, פער שלפעמים מגיע לכמה אחוזים בשנה.

 

פיקדון בריבית משתנה לעומת פיקדון בריבית קבועה - מה עדיף?

מעבר לכך, יש לנו פתרון לתקופה המבלבלת - שווה לבדוק את הריביות המשתנות. ככה גם תהיו חסינים אם הריבית תעלה. פיקדונות בריבית משתנה הם פיקדונות שהריבית בהן תלויה במצב הריבית במשק. אם הריבית במשק תעלה תקבלו יותר, אם הריבית תרד תקבלו פחות. מאחר שהכיוון הכללי הוא של ירידת ריבית בעולם והעריכו שזה יגע אלינו (וזה יגיע - בנק ישראל בהערכה האחרונה העריך שזה יהיה באמצע השנה הבאה, אלא שמאז היו הורדות דירוג ואי הוודאות עלתה), ניתן לקבל בפיקדון בריבית משתנה ריבית גבוה יותר מפיקדון בריבית קבועה. 

כיום כשיש סיכוי לא קטן מאוד להעלאת ריבית, הפיקדונות האלו נראים על פניו אטרקטיביים יותר, אבל צריך לזכור שהכל תלוי במלחמה. אם המלחמה תסתיים מהר והשגרה תחזור יחסית מהר, אז יכול להיות שתהיה הפתעה לטובה והריבית תרד מהר. אחרת, הריבית יכולה להיות דווקא בעלייה, או ללא שינוי תקופה ממושכת. 

 

מי הבנק הטוב ביותר בפיקדונות בריבית משתנה?

מנתוני בנק ישראל האחרונים עולה כי הריבית הממוצעת בפועל הטובה ביותר היא בבנק ירושלים ואחר כך ב-One Zero. אלא שזה לא בהכרח מעיד על כך שאתם צריכים מיד להעביר את הכספים שלכם לשם. אתם כן צריכים לנפנף בנתונים האלו לבנק שלכם ויש סיכוי גבוה שתקבלו הרבה יותר ממה שהוא הציע לכם.

סיכום ביניים - הריבית התעריפית לא אמורה להיות רלבנטית לכם והיא לא מלמדת על היכולת שלכם לקבל תשואה. הריבית בפועל שבנק ישראל מפרסם חשובה כדי להשוות מול בנקים אחרים, אבל היא צריכה לשמש ככלי מיקוח נוסף מול הבנק שלכם.

בנק ירושלים ו-One Zero הפכו לכלי של הציבור כדי להעלות את הריבית בבנקים שלהם. זו לא המטרה שלהם, אבל זה מה שקורה בפעול. 

בכל מקרה, בנק ירושלים מספק ריבית ממוצעת משתנה של 4.57%, One Zero ריבית של 4.5%. מבין הבנקים הגדולים פועלים מוביל עם 4.44%. אבל חכו לנתונים הבאים. הנתונים עד כה, הם של הריבית הממוצעת. הריבית החציונית שמבטאת את הריבית שמתחתיה מקבלים חצי מהלקוחות ומעליה מקבלים חצי מהלקוחות היא חשובה לא פחות והיא מפתיעה יחסית - בנק דיסקונט שדווקא מאכזב בפיקדות בריבית קבועה מספק בריבית המשתנה ריבית חציונית של 4.7%. חצי מלקוחות בנק דיסקונט מקבלים ריבית משתנה של מעל 4.7%. אלו נתונים טובים. ירושלים ו-One Zero בריבית חציונית של 4.5%, פועלים עם 4.47%. 

ועדיין, למרות שאלו ריביות טובות יחסית, השאלה אם הן ינצחו את הקרנות הכספיות שנראות כמכשיר הסולידי המועדף לתקופה זו. קצב הגיוסים בקרנות הכספיות עלה לכ-7 מיליארד שקל בחודש לאחרונה והחודש הן יגיעו להיקף העולה על 150 מיליארד שקל.  יש לזה סיבה טובה.

 

מה תהיה התשואה בקרנות הכספיות?

התשואה בקרנות הכספיות צפויה להיות 4.5%. זו תשואה שעולה על התשואה בפיקדונות בריבית קבועה ועל רוב הפיקדונות בריבית משתנה. אם הבנק שלכם מציע לכם יותר מ-4.5% זו בהחלט הצעה מצוינת. 

עם זאת, יש יתרונות מובנים לקרנות כספיות - אפשר לקרוא במדריך המלא אצלנו: איך לבחור קרן כספית? (הסבר גם על דמי הניהול), ובקצרה כאן:  היתרון הראשון הוא שהקרנות האלו נזילות. אתם יכולים בכל רגע למכור. את הפיקדון אתם לא יכולים לשבור, זה פיקדון שנתי. היתרון השני - המיסוי. הרווח הנומינלי על פיקדון ממוסה ב-15%.  כלומר, גם אם אתם מקבלים  את הריבית הגבוהה ביותר - 4.7% אתם משלמים 0.7% למס ונשארים עם כמעט 4%.

בקרנות כספיות המס הוא 25% על הרווח הריאלי, אחרי האינפלציה. האינפלציה צפויה להיות מעל 3%, והרווח הריאלי בקרנות הכספיות יהיה פחות מ-1.5%. המס מגיע ל-0.375% והרווח נטו יהיה 4.125%. כלומר, עדיין הקרנות עדיפות. 

ויש עוד עניין, את הרווח בקרנות כספיות אתם יכולים לקזז מול הפסדים בשוק ההון. את הרווח מפיקדון אי אפשר לקזז. אם אתם מחליטיםמ ללכת על קרן כספית - תבדקו את דמי הניהול, הפערים בדמי הניהול קובעים בעצם את התשואה של הקרן. ככל שדמי הניהול נמוכים זה יגביר את הסיכוי שהקרן תספק תשואה טובה יותר.