אפסייד לחברת תעשיית הבנייה, מניית האנרגיה שתעלה והאם הראלי במנועי בית שמש ימשיך?

המניה הראשונה שמסמן פרידמן היא חברת אינרום, (שהציגה עלייה של 10% במניה מאז הראיון שהוקלט ביום ראשון, בעקבות דוחות כספיים חיוביים). עם זאת, פרידמן סבור כי הפוטנציאל לעליות עדיין קיים. "אנחנו נמצאים במצב של מלחמה, שגרם לנזק רב למבנים רבים בישראל. לאחר מכן, יהיה צורך בשיפוץ מאסיבי בתחום הבנייה, ואינרום נמצאת בעמדה טובה לנצל את המגמה הזו", מסביר פרידמן. "החברה מייצרת חומרי בניין כמו בטון, טיח, לוחות צבע וגבס, ומכסה את כל שרשרת הייצור. ברגע שנתחיל בתהליך השיקום של הנדל"ן בישראל, יש לחברה פוטנציאל גדול להרחיב את פעילותה ולהפיק רווחים משמעותיים. מצד שני, יש סיכון סביב מאבק השליטה בחברה, אך נראה כי כרגע המגמה נוטה לכיוון חיובי."

המניה השנייה ברשימה היא של חברת או פי סי אנרגיה, הפועלת בתחום החשמל הן בישראל והן בארה"ב, עם עלייה של 29% במחיר המניה מתחילת השנה. "הפעילות בישראל עשויה להיראות 'משעממת' – מדובר בעסק יציב, צומח באופן איטי, אך הצמיחה בארה"ב מתרחשת בשני תחומים מרכזיים", מסביר פרידמן. "התחום הראשון הוא האנרגיה המסורתית, בו החברה מפעילה תחנות גז חדשות, בנות 10 שנים ומטה, ולכן הן מאוד יעילות. התחום השני הוא האנרגיה הירוקה, שבו החברה מציגה גם צמיחה נאה. המיזוג בין שני התחומים הללו מציב את החברה בעמדה מעניינת, עם יציבות מצד אחד וצמיחה משמעותית בארה"ב מצד שני."

החברה השלישית היא מניית מנועי בית שמש, מכוכבות השנה בבורסה שזינקה ב-200% במהלך 12 החודשים האחרונים. למרות העלייה המרשימה, פרידמן סבור כי יש עדיין פוטנציאל להמשך עליות. "רבים סבורים שהחברה עוסקת בעיקר בתחום הביטחוני ובמטוסי קרב, אך למעשה, חלק ניכר מהפעילות שלה ממוקד בתעופה האזרחית – שוק הצומח בקצב מהיר מאוד", הוא מסביר. "יצרני המטוסים מתקשים לעמוד בקצב ההזמנות, מה שמוביל לכך שהמטוסים הקיימים פועלים הרבה יותר, וכפועל יוצא מזה כל מספר שעות מנוע דורשות שיפוץ כללי. ככל שהשימוש במטוסים גובר, גם הדרישה לשיפוצים ולחלפים עולה – וזהו בדיוק התחום שבו מנועי בית שמש פועלת. הצמיחה בתחום התעופה האזרחית הייתה מרשימה, ולדבריו, יש לחברה פוטנציאל מעניין גם בהמשך הדרך, למרות העליות הגדולות שנרשמו עד כה."

לראיון המלא:

• מה זה תעריף זמינות וכמה הוא משפיע על חברות האנרגיה?
• רשות התחרות בודקת גופים מוסדיים על ניגודי עניינים