יצרני הפנטניל הסיניים, הקרטלים המקסיקנים ורשתות הקריפטו

חברת מחקר הקריפטו צ'יינלאסיס פרסמה דו"ח המגלה קשר פיננסי ישיר בין קרטלי הסמים המקסיקנים ויצרני הפנטניל הסינים שנעשה באמצעות קריפטו. שיתוף הפעולה של קרטלי הסמים המקסיקנים והיצרנים הסינים הביא למותם של מיליוני אמריקאים והוא אחד הגורמים העיקריים למלחמת הסחר שפרצה לאחרונה ולמתיחות העולמית. חשיפת שיטות הפעולה ועצירת הקשרים הללו יכולות להביא לשינוי דרמטי בעולם כולו. לדברי החוקרים סחר הפנטניל כולל רשת רחבה של שחקנים. הבדיקה התחילה דרך תביעה אזרחית בוויסקונסין שהביאה להחרמת נכסי קריפטו בשווי 5.5 מיליון דולר, מה שחשף איך מלביני כספים הקשורים לקרטלים מעבירים משאבים ישירות ליצרני כימיקלים סיניים. צ'יינאליסיס עקבה אחרי העברות קריפטו וגילתה שהרשתות הקשורות לקרטלים פועלים באופן לא מתוחכם יחסית ומעבירים כספים דרך בורסות ריכוזיות וארנקים שניתנים למעקב ברשת. המפעילים מעדיפים מהירות ויעילות על פני בטיחות, אולי בגלל שאף אחד לא טורח לעצור אותם. הקרטלים המקושרים לרשת ההעברות הם קרטל סינאלואה וקרטל חאליסקו נואבה חנרסיון, שני הקרטלים הגדולים והחזקים במקסיקו.

בדרך לראלי?

סוף סוף לאחר תקופת דשדוש ארוכה הקריפטו חזר לעלות בשעות האחרונות, על רקע החלטת הריבית ומסיבת העיתונאים של יו"ר הפד' ג'רום פאוול שבאה בעקבותיה, שנתפסות כשוריות וגרמו לעליות בכל נכסי הסיכון, גם בקריפטו. במקרה של הקריפטו תרם גם מה שמסתמן כסיום התביעה המשפטית ארוכת השנים נגד הריפל, שהביא לזינוק של כ-10% במטבע הXRP, אך השפיעה לחיוב גם על שוק הקריפטו בכללותו. האם נגמר הדשדוש ונראה חזרה לרמות השיא שנרשמו מאז הבחירות? מוקדם לקבוע. בינתיים לא נרשמת פריצה מהותית לכיוון ה-90 אלף דולר לביטקוין. 

קדם לזינוק האחרון במטבע הביטקוין הימור ענק שנעשה נגד המטבע על ידי משקיע מסתורי. לפני מעט יותר משבוע נפתחה פוזיציה ממונפת נגד המטבע בשווי של מעל חצי מיליארד דולר. היא נפתחה כשהמטבע נסחר תמורת 84,043 דולר והייתה עלולה להיות מונזלת אם מחיר המטבע יגיע ל-85592. המחיר הגיע קרוב למחיר ההנזלה והמשקיע נאלץ להוסיף 5 מיליון דולר בטחונות. בסופו של דבר מחיר המטבע ירד מספיק והפוזיציה נסגרה ברווח של 9.46 מיליון דולר, מעט לפני הזינוק האחרון במחיר המטבע, למזלו של המשקיע. 

אספקת המטבעות היציבים זינקה לכ-219 מיליארד דולר. יש הסבורים שזה מעיד שאנחנו רק באמצע הסייקל השורי בקריפטו ולא קרובים עדיין לשיא. עלייה כזו באספקת המטבעות היציבים מסמלת בדרך כלל לחץ קנייה של משקיעים שמכניסים עוד כסף לקריפטו, וכצעד ראשון קונים מטבעות יציבים. מבחינה היסטורית עלייה באספקת המטבעות היציבים מביאה בעקבותיה עליות במחיר הקריפטו.

• אכזבה מהממשל מתבטאת בצניחה במחיר מטבעות הקריפטו- האם האכזבה מוצדקת?
• הביטקוין מתייצב סביב 82 אלף דולר - לאן הולכים מכאן?

האת'ריום, לעומת זאת, לא ממש מצליח להתרומם, והוא אחד המטבעות עם הביצועים הגרועים ביותר מתחילת השנה. סדרת השדרוגים שעברה ועוברת רשת הבלוקצ'יין בשנים האחרונות עוררה תקוה לזינוק במחיר המטבע, תקווה שנכזבה בינתיים. זה לא שהשדרוגים לא עובדים. אחד השדרוגים המשמעותיים, דאנקן, שהתבצע במרץ 2024, כלומר לפני שנה, הביא לצניחה של 95% במחיר הגז של הרשת, מה שאמור לעודד את הפעילות על גבי רשת האת'ריום, ובכך לתמוך במחיר המטבע. בפועל מחיר המטבע צנח במעל 50% מאז אותו שדרוג. הסיבה העיקרית למגמה השלילית היא העובדה שהאת'ריום לאט לאט מאבד את ההובלה והכמעט בלעדיות ממנה נהנה בתחום החוזים החכמים עם תחרות גוברת מצד הסולנה ורשתות נוספות, לא מעט מהן מציעות תנאים טובים יותר למשתמשים. בתוך כך אחד הגופים השוריים ביותר בעולם הקריפטו, סטנדארד צ'רטרד שתמיד מספק מחירי יעד מופרכים לביטקוין ומטבעות נוספים חתך את מחיר היעד שלו לאת'ריום ב-60%. הוא עדיין מצפה לזינוק של כ-100% במחיר המטבע עד סוף השנה עם מחיר יעד של 4000 דולר למטבע, זאת לאחר שהמטבע איבד מערכו כ-40% מתחילת השנה וכ-50% מאז דצמבר 24. הסיבה העיקרית היא התחרות הגוברת מפתרונות לייר 2 (פתרונות על גבי האת'ריום) כמו רשת בייס של קוינבייס, שנוגסים בהכנסות הכוללות.

חדשות נוספות מהשבוע האחרון

World Liberty Financial, פרויקט ה-DeFi הקשור לטראמפ, סיים את שלב הנפקת המטבעות (WLFI) וגייס כ-550 מיליון דולר. המכירה כללה 25% מכלל אספקת המטבעות, כ-100 מיליארד מטבעות. סך הכל גייס הפרויקט כ-590 מיליון דולר כולל סבבים פרטיים קודמים. סבבי הגיוס הראשונים לא עוררו כל כך ענין, אך בהמשך, לאחר השקת מטבעות ה"ממ" טראמפ ומלאני, התגבר העניין בפרויקט והשלב הראשוני הושלם בהצלחה. בין המשקיעים בפרוייקט ג'סטין סאן מייסד פרויקט טרון שהשקיע 30 מיליון דולר ובהמשך הפך ליועץ בפרויקט. הפרויקט נועד לתמוך במטבעות יציבים הצמודים לדולר ולקדם יישומים פיננסים מבוזרים. מחזיקי המטבע מקבלים זכות הצבעה. המטבעות לא יכולים להיות מועברים ב-12 החודשים הראשונים לאחר ההשקה. 

השבוע תושקנה שתי תעודות סל ראשונות על החוזים העתידיים על הסולנה, אם כי עדיין לא על מחיר הספוט. הראשונה, SOLZ, תעקוב אחר מחיר החוזים העתידיים, והשניה SOLT, תעשה זאת במינוף של פי 2. דמי הניהול יהיו 0.95% ו-1.85% בהתאמה. ייתכן שהתעודות האלו יובילו בהמשך לאישור גם של תעודת סל על מחיר הספוט של הסולנה. ה-SEC אמר בעבר שכדי לאשר תעודות סל הוא ירצה לראות שוק חוזים עתידיים על הנכס. כרגע נמצאות בבחינה מספר בקשות כאלה, בין השאר של של גרייסייקל, פרנקלין טמפלטון ועוד. 

• הביטקוין סביב 85 אלף דולר, ממה המשקיעים עוד חוששים?
• האם ה-XRP ימשיך לזנק בהמשך לניצחון על ה-SEC?
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"

בסוכנות הידיעות רויטרס מפרסמים כי על רקע הצפי למדיניות ידידותית יותר כלפי עולם הקריפטו החלו כמה גופים בתהליך קבלת רישיון לפעול כבנק. אלכסנדרה סטיינברג, עורכת דין אמרה כי "אנחנו רואים הרבה יותר עניין, ואנחנו עובדים על מספר בקשות כרגע... הלקוחות שלנו מביעים אופטימיות זהירה ומחכים שהדברים יסתדרו". 

מה עשו המטבעות הגדולים בשבוע האחרון

בשעות האחרונות, כאמור, נרשמות עליות שערים ברוב הנכסים הדיגיטליים. למרות שמדובר בעליות נאות בחלק מהמטבעות מומלץ להתייחס אליהן עדיין בחשדנות, שכן לא נפרצו רמות מחירים מהותיות. 

ביטקוין: המטבע טיפס בכ-2.5% לעומת מחירו לפני שבוע בשעה זו, וכעת הוא עומד על 85.8 אלף דולר.

את'ריום: עליה של כ-7% למחיר 2021 דולר. 

ריפל (XRP): זינוק של 11%, רובם ביממה האחרונה, מביא את מחיר המטבע ל-2.48 דולר.

בייננס קוין: עלי של 7.5% למחיר 624 דולר.

סולנה: עליה של 7% למחיר 134 דולר.

דוג'קוין: עליה של 2.5% בלבד למחיר 0.1751 דולר.