סיכום הדירוגים של ביזפורטל - קרנות הפנסיה, קופות הגמל, קרנות ההשתלמות ופוליסות החיסכון

סיכום הדירוגים של ביזפורטל. בשבועות האחרונים הצגנו לכם את דירוגי קרנות הפנסיה, קופות הגמל, קופות הגמל להשקעה, קרנות ההשתלמות, פוליסות החיסכון ועוד. הנה ריכוז כל המידע - מי המנהלים הטובים, מי הרעים ומי המנצחים לאורך זמן?  

קופות גמל
קופות הגמל במסלול גילי עד 50 הניבו תשואה ממוצעת של 7% ב-2020. כך עולה מנתוני ביזפורטל. מדובר בתשואה שממחישה בעיקר את ההתאוששות המהירה של שוק ההון מהשפעות נגיף הקורונה ואת החשיבות של הישענות על חסכונות לטווח ארוך, תוך הפרשה חודשית.

מור היא החברה עם התשואה הטובה ביותר במסלול הכללי עם תשואה של 17.8%. ההישג והתשואה של מור מרשימים לכל הדעות. ביקרנו בעבר את מור ככאלו שמסתמכים על הנפקות פרטיות שמניבות תשואה גבוהה כאשר ההון המנוהל הוא קטן יחסית. במור טוענים כי מדובר בניהול השקעות מבוסס אנליזה וניתוח שמאפשר להשיג תשואה עודפת. בכל מקרה במבחן התשואות שנת 2020 היתה שנה מצויינת לבית ההשקעות. במקום השני במסלול נמצאת אקסלנס עם תשואה של 7.3%, מיטב דש נמצאת במקום השלישי עם תשואה של 6.7%.

אלטשולר שחם מנצחת בטווח בינוני-ארוך - בטווח הארוך יותר של שלוש שנים מובילה אלטשולר שחם עם תשואה של 21.2%, במקום השני אנליסט עם תשואה של 21%. בטווח של חמש שנים אלטשולר שחם עלתה 43.3% ואנליסט עלתה 40.1% והן המובילות

לכתבה ולדירוג המלאים

קופות גמל להשקעה
קופות הגמל להשקעה במסלול הכללי הניבו תשואה ממוצעת של 4.6% ב-2020. את המסלול מובילה מור עם תשואה של 11.9% במקום השני נמצאות הפניקס ואנליסט עם תשואה של כ-5.6%. בטווח הארוך מובילה אנליסט עם תשואה של 18%, אחריה אלטשולר שחם עם 17.9% ובמקום השלישי עם 17.2% נמצא ילין לפידות.

קופות גמל להשקעה הן מוצר מנצח עם הטבות מס לחוסכים לטווח ארוך כשמנגד ניתן גם לחסוך לזמן קצר ללא קנסות יציאה. 

לכתבה ולדירוג קופות הגמל להשקעה 

קרנות השתלמות
נתחיל בעובדה פשוטה - קרנות השתלמות הן מוצר מוביל בחיסכון לטווח בינוני-ארוך (אחריו - קופת גמל להשקעה). מדובר במוצר שהרגולטור הרים אותה לשמיים בזכות הקלות והטבות מס ושניתן לחסוך בו ל-6 שנים. רבים ממשיכים לחסוך בו לתקופות ארוכות יותר בזכות היתרונות המיסויים - יש הטבת מס בהפקדות ואין מס במימוש. 

התשואה הממוצעת השנתית בקרנות ההשתלמות עומדת על 5.5%, אך בין הקרנות נרשמה שונות גדולה מאוד. גם כאן מור בולטת בעיקר בזכות היתרון לקוטן. אחריה נמצאת הקרן של מיטב דש והקרן של אקסלנס. רביעית היא כלל וחמישית אטשולר שחם.

ילין לפידות הגיעה רק למקום השביעי כשהתשואה ההחלשה השנה גורמת לתשואה הרב שנתית של ילין לפידות להיות ממוצעת-טובה, אבל לא מצוינת כפי שהיתה לפני שנה-שנתיים. 

במבחן של שלוש שנים - אלטשולר שחם מובילה, במקום השני נמצאת כלל, אחריה אקסלנס, במקום הרביעי נמצאת ילין לפידות ובחמישי מיטב דש.

לכתבה ולדירוג המלא של קרנות ההשתלמות

פוליסות חיסכון 
פוליסות החיסכון רשמו תשואה של כ-5.4% במסלול הכללי בשנת 2020. הכשרה כללי פוליסת החיסכון של הכשרה רשמה תשואה של יותר מ-9% ונמצאת במקום הראשון. במקום האחרון נמצאת הפוליסה שמנוהלת על ידי ילין לפידות עם תשואה של 2.5%. בית ההשקעות ממשיך את השנה הפושרת שלו מבחינת תשואות (בדומה לקרנות ההשתלמות). גם מור מאכזבת - הפוליסה של מור (שמנוהלת בהכשרה דרך מוצר הבסט אינווסט) הניבה תשואה של פחות מ-4.5%, פחות מהממוצע בקטגוריה. זאת, למרות שבית ההשקעות הצליח להניב תשואות עודפות בגמל השנה. במור הסבירו כי "התשואות משקפות 11 חודשי פעילות בלבד מאחר שהפוליסות החלו לפעול במהלך חודש פברואר (כך שהן לא כוללות את העליות בשווקים של ינואר). 

בטווח הארוך של חמש שנים מובילה הפניקס עם תשואה של 39.3%, הכשרה בסט אינווסט בניהול אלטשולר שחם שנייה עם 37.2%. ילין לפידות עם 34.1% במקום השלישי. 

לכתבה ולדירוג על פוליסות חיסכון

קרנות פנסיה
את הפנסיה שלנו צריך לבחון בעיקר לטווח בינוני-ארוך ולא לזמן קצר. השנה האחרונה אומנם מספקת אינדיקציה על הכיוון של ההשקעות והמגמה בתשואות, והיא חשובה, אבל ככלל התשואות לארוך זמן הן החשובות. נתחיל בתשואות לטווח של שנה ונעבור לטווח של 5 שנים. 

המסלול לבני עד 50 במיטב דש הניב תשואה של 7.9% ב-2020. במקום השני נמצאת אלטשולר שחם עם תשואה של 7.6%. במקום השלישי כלל עם תשואה של 7.1%. החלשה ביותר היא הלמן אלדובי עם תשואה של 4.7%. בטווח הארוך במסלול גילי עד 50 מובילה אלטשולר שחם עם תשואה של 25.1% ב-3 שנים. אחריה מיטב והפניקס עם תשואה די דומה של כ-21.9%. בטווח של חמש שנים מובילה אלטשולר שחם עם תשואה של 50.3%. במקום השני כלל עם תשואה של 41.4% והפניקס עם 40.4%. מיטב דש רביעית עם 39%

לכתבה ולדירוג קרנות הפנסיה