הלוואה בערבות מדינה - כל מה שצריך לדעת; לא בטוח שזה כדאי לכם

הבנקים הם המרוויחים הגדולים מקרן בערבות המדינה של החשב הכללי. עסקים שלא יכולים לקחת הלוואה מהבנק לוקחים מהקרן ואז מדובר בהלוואה די בטוחה מבחינת הבנק ובכל זאת - הריבית בשמיים. זו הסיבה שהעסקים לא ממהרים לקחת הלוואות כאלו.  החשב הכללי הקים קרן נוספת על רקע המלחמה בהיקף של 10 מיליארד שקל - עד כה הוגשו בקשות במאות בודדות. 
 

זקוקים למימון והבנק לא ממהר לתת? למדינה יש הצעה בשבילכם

גופים צריכים מימון, חמצן, אחרת הם מתקשים להתקיים. זה נכון שבעתיים בתקופה של מיתון, משבר, מלחמה. המדינה מנסה לעזור דרך מתן הלוואות בערבות המדינה. טכנית אתם עדיין לוקחים הלוואה מהבנק אבל אחרי שקיבלתם אישור ולהלוואה הזו יש ערבות של 75%. זה אומר בעצם שזו הלוואה מצוינת מבחינת הבנק. גם כי היא בטוחה, גם כי הריבית גבוהה וגם כי היא מורידה את הסיכון של העסק כולו על ההלוואות הקיימות בו. זו הלוואה שבעצם מייצרת ירידה בהפרשי אשראי של הבנקים במקביל להגדלת ההכנסות מריבית.

לבנק זה טוב, רק לא בטוח שהיא האידיאלית בשבילכם. המלחמה משפיעה כמובן כלכלית כשעסקים רבים איבדו, תוך יום, את רוב ההכנסות שלהם. גיוס המילואים, המורל הירוד, ההפגזות של הטילים ואי הוודאות הגדולה להמשך, גורמים לצריכה נמוכה. התחום היחיד שמתפקד טוב זה תחום המזון - רשתות הקמעונאיות והמכולות מגבירות מכירות, אבל מסעדות ובתי קפה כצפוי בירידה דרמטית לצד עשרות תחומים שבנפילה.

ההפסדים באוקטובר לעסקים ועצמאיים בשמיים, השאלה היא מה הלאה, השאלה היא גם מה קורה בתזרים המזומנים. עסקים שיש להם מזומנים בצד, ישתמשו בהם, אבל מה עם עסקים שחיים מחודש לחודש? אם אין להם הכנסות איך הם ישלמו משכורות? איך הם ישלמו לספקים שלהם? ואם הספקים שלהם לא יקבלו תשלום, איך הם ישלמו לעובדים שלהם? זה עלול להיות מגדל קלפים שיתמוטט, וזו הסיבה שהמדינה מנסה לעזור. 

צריך לזכור שהמדינה מוגבלת. מה שהיא נותנת במקום מסוים זה מה שהיא גובה מאתנו בהמשך. הכסף הזה הוא מעגלי, לכן ככל שיתנו עכשיו יותר, כך יהיה חור גדול יותר בקופה שיבוא על חשבון כולם. המדינה הציעה מתווה פיצויים - מאוד משמעותי כמובן לתושבי העוטף, ופחות משמעותי לכל הארץ. בינתיים המתווה הזה ראשוני והוא לרוב העסקים לא ממש עוזר:  להרחבה: מה המענק שתקבלו בגלל המלחמה. ומחשבון.

במקביל, המדינה הרחיבה היקף ההלוואות בערבות מדינה. נשמע טוב, נשמע מבטיח, אנחנו רוצים להזכיר לכם שגם בתקופת קורונה זה ניתן והמכסה לא נסגרה. יש גם חסרונות להלוואות האלו - הריבית היא פריים פלוס 1.5% עד 3.5%. ההלוואות נלקחות בפועל מבנקים או גופי אשראי חוץ בנקאי כשהמדינה מספקת לגופים האלו ערבות של 75% והכוונה להעלות את הערבות ל-80%. כלומר הסיכון על ההלוואות האלו הוא נמוך מאוד, ובכל זאת, למרות הסיכון הנמוך, הריבית גבוהה. למה האוצר לא מגביל כאן את רווחי הבנקים? הוא הרי מספק ערבות והוא יודע שהסיכון נמוך ובהתאמה צריך להוריד את הריבית. למה לא להוציא מכרז על הריבית. הלוואות בערבות מדינה צריכות להיות בריבית של פריים - 6.25%, אולי 7%. 

אחרי הכל מדובר על הלוואות לחמש שנים שמשולמות לשיעורין, כלומר משך חיים ממוצע (מח"מ) של כ-2.5-3 שנים. הלוואות של המדינה הן בריבית של 4.5%-5%, אז ברור שלעסקים ייקחו יותר בהלוואות האלו כי הן לא מספקות ביטחון מוחלט, אבל הן כן מספקות ביטחון כמעט מוחלט - יש בדיקות שהעסק עובר, יש סדר נשייה לטובת מספקי המימון-הבנקים. כדי שהם לא יקבלו את הכסף צריך קריסה מוחלטת. אז קחו עוד 1% עוד 2% במקסימום, הם לוקחים יותר. הם גם גוזרים קופון על ההלוואה כשגם יועצים פיננסים מקבלים את הנתח שלהם בכאילו עזרה לעסקים ויש כמובן גם עמלות מסביב - פתיחת תיק וכו'. בפועל כשמשקללים את כל העניינים האלו יש כאן עוד 0.2% ויותר של ריבית שנתית.

ההלוואות האלו לא תמיד טובות יותר מהלוואות בנקאיות, אבל הן בהכרח טובות יותר לעסקים במצב פיננסי בינוני. כלומר, עסקים טובים יקבלו ריבית טובה בבנק, תחרותית להלוואות האלו. לעסקים בינוניים וחלשים עדיפה האפשרות הזאת כי הם לא יקבלו מימון בנקאי. 

מעבר לכך, הבנקים שולחים אתכם לקחת מימון כזה, כי הוא גם מבטיח את ההלוואות האחרות של העסק לבנק. תחשבו על זה - לעסק יש מימון בנקאי והוא הגיע למצב קשה יחסית בגלל המצב. הבנק שולח את העסק לקחת הלוואה בערבות המדינה וככה הוא מבטיח את ההלוואה הנוספת ומעבר לזה, "משחרר" את ההלוואות האחרות כי הן שניות בסדר הנשייה להלוואה בערבות המדינה. ההלוואה בערבות מדינה זו הזרמת הון כמו הון עצמי ולכן היא בעיקר עוזרת להעלאת סיכוי ההחזר של ההלוואות הקודמות. 

אז יש פה שתי הטבות אדירות לבנקים - גם עוד הלוואות ועוד בערבות המדינה ובריבית גבוהה  ומעבר לזה שיפור אדיר של מצב ההלוואות הקיימות. 

מה זה בעצם קרן ההלוואות בערבות המדינה?

קרן ההלוואות בערבות המדינה של החשב הכללי במשרד האוצר מאפשרת לעסקים קטנים ובינוניים להשיג מימון בתנאים נוחים יחסית. מי זכאי לקבל הלוואה, כמה כסף אפשר לקבל, ומה צריך לעשות בשביל זה?

המדינה דרך החשב הכללי, יהלי רוטנברג, רואה בעסקים קטנים ובינוניים את "הלב הפועם" של הכלכלה וגורם חשוב בהגדלת הצמיחה. בהתאם לזאת, המדינה מפעילה קרן בהיקף של מיליארדי שקלים להלוואות בערבות המדינה. מדי כמה שנים מקימה המדינה קרן חדשה. הקרן הנוכחית פועלת מאז דצמבר 2022, ובמסגרתה פועלים שבעה בנקים – לאומי, הפועלים, מזרחי טפחות, דיסקונט, מרכנתיל דיסקונט, ירושלים ויהב, וארבעה גופים חוץ בנקאיים – MAX, ויזה כאל, BTB וגמא. היתרונות של הקרן הם לכאורה הריבית הנוחה באופן יחסי, אבל כאמור זה נכון רק לגופים שמתקשים לקבל מימון מהבנקים. 

הלוואות מהקרן ניתנות לפריסת תשלומים לחמש שנים (אבל לא פחות משנה) ויש אפשרות לדחות את התשלום הראשון בחצי שנה.

מי זכאי לקבל הלוואה? העסקים שזכאים לקבל הלוואה מהקרן הם עסקים קטנים ובינוניים בעלי מחזור שנתי של עד 100 מיליון שקל. תנאי סף נוספים שצריכים להתקיים הם שהעסק רשום בישראל כעוסק מורשה, חברה, שותפות או עמותה; חשבונו של העסק אינו מוגבל או מעוקל; העסק אינו מצוי בחדלות פירעון, אין לו חוב שהגיע מועד פירעונו וטרם שולם, הוא אינו גוף מתוקצב, ואינו מצוי בהסדר חוב של הלוואה קודמת שקיבל במסגרת הקרן.

כמה כסף אפשר לקבל? ככלל, סכום ההלוואה הוא עד חצי מיליון שקל או 8% מהמחזור השנתי, הגבוה מביניהם, בהתאם למסלול שנבחר.

קיימים כמה מסלולים אפשריים: מסלול כללי: סכום ההלוואה האפשרית בו הוא כאמור חצי מיליון שקל או 8% מהמחזור. מועד ההחזר- עד 5 שנים. מסלול עסקים בהקמה: סכום ההלוואה – חצי מיליון שקל. מועד ההחזר – עד 5 שנים. מסלול השקעה בתעשייה: ההלוואות ניתנות לעסקים עם ותק של 3 שנים לפחות. סכום ההלוואה – עד 90% מהסכום הנדרש. מועד ההחזר – עד 12 שנים.

מסלול הון חוזר לטווח הקצר: סכום ההלוואה – חצי מיליון שקל או 8% מהמחזור, הגבוה מביניהם. מועד ההחזר – שנתיים. מסלול יצואנים: סכום ההלוואה – חצי מיליון שקל או 12% מהמחזור, הגבוה מביניהם. מועד ההחזר – עד 5 שנים. מסלול חקלאים: מסלול זה מיועד לעסקים שעוסקים בייצור תוצרת חקלאית ושמחזור העסקים שלהם בשנה שלפני הגשת הבקשה להלוואה לא עלה על 25 מיליון שקל.

המסלול לטווח הבינוני מציע הלוואה של עד חצי מיליון שקל לתקופה של עד 5 שנים. המסלול לטווח הארוך מציע הלוואה של עד 1 מיליון שקל לתקופה של עד 10 שנים.
בנוסף קיימים עוד שני מסלולים – עמותות חברתיות והשקעות ירוקות.

איך מגישים בקשה?
כדי לקבל את ההלוואה יש להיכנס לאתר הקרן להלוואות בערבות מדינה שנמצא באתר משרד האוצר. שם יש להיכנס ל"הגשת בקשה", שיוביל לאזור אישי בו תתבקש הזדהות לפי מספר זהות ואחריו יידרש מילוי של טפסים, כולל תשלום של 250 שקל על הגשת הבקשה. הכסף לא יוחזר גם אם תקבלו תשובה שלילית. 

לאחר הגשת הבקשה, היא תיבדק ואם תעמוד בתנאי הסף, תוגש המלצה חיובית לאחד מנותני האשראי בקרן, לפי בחירתו של מבקש ההלוואה. בשלב האחרון יפנה נותן האשראי לעסק לצורך תיאום העברת הכסף. יש לציין כי בדרך כלל רק מחצית ממבקשי ההלוואות אכן מקבלים אישור להלוואה. אבל בהינתן שכעת העלו את היקף הקרן לאור המלחמה, הסיכויים לקבלת כספים כנראה משתפרים.