מגלים מניה בארה"ב: XOM בדרך לגל ירידות חזק!
את הסקירה הנוכחית אקדיש לאסטרטגיית מכירה בחסר של אחת ממניות מדד הדאו גונס אשר עשויות להיפגע מהמשבר הנוכחי בצורה קשה ולהגיב בירידות חדות.
מכירה בחסר (המכונה גם "שורט", מאנגלית: Selling Short) הינה שיטה לעשיית רווחים כשהמניה נמצאת בירידה. בשיטה זו נמכרות מניות שאינם בבעלות המוכר במטרה לגרוף רווחים בעתיד, אם ערכן אכן ירד.
יש לציין שמרבית עסקאות המכירה בחסר הן קצרות טווח, ולכן הן מכונות באנגלית "קצרות" (short). העסקאות ההופכיות להן לרוב ארוכות טווח (לונג), מכוון שמבוססות על התקווה באשר לעתיד השוק, ולכן כוללות קניה והחזקה ממשית של המניה.
אוסיף ואומר שבתקופה הקרובה מומלץ מאוד לסחור ב SWING TRADING לטווחי זמן של בין יומיים לשבועיים. וזאת בגלל התנודות הקיצוניות בשוק שמשנה את כיונו מידי שבוע. ולכן יש לשמור על גמישות ולסחור עם הכיוון לטווח הקצר.
אציין גם שהמניות עליהם כתבנו בשבועיים האחרונים: TRA ו PMFG, כמניות העשויות לצאת למהלך עליות נוסף אינם כדאיות עוד למסחר וזאת בגלל כיוון השוק. שוב גמישות ומסחר לטווחים קצרים יעזרו לנו להרוויח גם בתקופות בהם השוק אינו מצוי במגמה ברורה.
המניה אותה נסקור הפעם היא EXXON MOBIL CP (סימול: XOM)
החברה עוסקת בקידוחים, שאיבה והספקת נפט וגז בפריסה עולמית ונחשבת אחת הגדולות והמובילות.
אולם דווקא הפחד מפני מיתון משפיע על מניה זו בעיקר מכוון שהאטה כלכלית תוביל לירידה בביקושי הנפט. מה גם שכיום ניתן למצוא חברות המייצרות אנרגיה חליפית וירוקה אשר צפויה ביום מן הימים לגנוב את הבכורה של הנפט כמקור האנרגיה העיקרי בעולם.
ניתוח כלכלי בסיסי
הטבלה מציגה את קצב גידול הרווח למניה בדולרים משנה לשנה. אין ספק שהחברה בתהליך בלימה והאטה ביחס לשנים הקודמות.
בלימה כזו חייבת להשתקף במחיר המניה ולמרות שבשנה האחרונה בצע מהלכים מדהימים, נראה שהסוף קרוב. ושוב יש לזכור שהמטרה אינה לתפוס את כל המהלך אלה מקטע מהיר וחזק של כמה עשרות אחוזים בטווח זמן קצר יחסית.
בנוסף גם קריאה מעמיקה של שאר הנתונים המופיעים בדוחות כולל הזמנות עתידיות, החזר על ההון העצמי ועוד אי אלו נתונים חשובים נראים לא מבטיחים למחיר המניה .
אסטרטגית מסחר SWING TRADING
מזה כחמישה חודשים מדשדשת המניה ולא מוצאת כיוון ברור. השיא נקבע באוקטובר ברמת 94.90 דולר למניה ואז יצרה המניה תבנית ראש וכתפיים המסמלת סיום מהלך. בחודש האחרון ניסתה המניה לתקוף רמה זאת שוב אך ללא הצלחה ובימים האחרונים מאותת ירידות.
איתות חשוב למכירה התקבל בשבוע שעבר בגרף הנרות היפניים אשר יצרו תבנית דובית - BEARISH ENGULFING אשר משמעותה ירידות בטווח הזמן הקצר.
את האישור לפעולה קיבלנו אתמול כאשר סגרה המניה בירידה של 1.4% ברמת ה-89.89 דולר. הדבר מהווה איתות מכירה בסיסי ובמידה והירידות יתבררו אמינות על ידי מחזורי המסחר ומתנדי המומנטום ניתן יהיה לבצע עסקה.
את הסטופ יש למקם יחסית צמוד למחיר הכניסה לא יותר מ 4% במקרה הנוכחי אולם יש לתזמן את הכניסה במדויק.
יעד המחיר על פי חישובי הינו ברמת ה- 78 דולר למניה -12% לערך מהמחיר הנוכחי. חשוב לציין שמדובר במהלך שבמידה ויצא לדרך סביר ויהיה מהיר מאוד וחד, טווח זמן של שבועיים פלוס מינוס.
* מאת - רובי סלם, מנהל תחום המט"ח במרכז להשכלה פיננסית מבית מטריקס.
* מניות אלה מסוכנות ביותר ויחד עם פוטנציאל רווח גבוה מגלמות סיכון רב. לכן ניתוח מניות אלה אינו בגדר המלצה לפעולה כלשהי. סוחר ללא ידע מקצועי או אסטרטגיית מסחר ברורה, מוטב שיתייעץ עם גורם מוסמך לפני ביצוע פעולה.
