בדיקת Bizportal לביצועי הקרנות: הכוכבות החודש היו הדולריות עם תשואה ממוצעת של 3.5%

עלייה של 3.2% בשערו של הדולר הפכה את חודש אוגוסט לחודש של האפיקים הדולריים וגם האפיקים מוטי הדולר כגון התל טק ומניות חו"ל.

אם כן, מה עשו קרנות הנאמנות?

מבדיקת Bizportal עולה כי מבין חמש הקרנות שרשמו את התשואה החזקה ביותר באוגוסט מופיעות 4 קרנות נאמנות דולריות עם חשיפה כפולה לדולר. בראש הרשימה נמצאת מגדל דולר אגרסיבית עם של 5.03% ואחריה קרנות של פסגות, אי בי איי וד"ש עם תשואות של 4.4%, 4.04% ו-3.99% בהתאמה. לשם השוואה התשואה הממוצעת של כלל קרנות הנאמנות הדולריות עמדה באוגוסט על 3.5%.

"הדולר עוד לא אמר את מילתו האחרונה, אך עדיין איננו צופים פריצה לכיוון ה-4 שקלים אלא מעריכים שייסחר סביב רמת 3.6-3.7 שקלים. בחודש האחרון הערכנו שרמת 3.3 שקלים לדולר היא תחתית והגדלנו את החשיפה של הקרן לדולר מ-120% (השיעור המינימאלי) לכ-180%". מציין אסא ששון, מנהל קרנות הנאמנות במגדל שוקי הון, ומוסיף כי לא נרשמו החודש גיוסים משמעותיים בקרן.

את החמישייה הראשונה סוגרת קרן הנאמנות פיא מניות תל טק עם תשואה של 3.9%. לקרן חשיפה של עד 30% למט"ח.

מבין קרנות חו"ל, מובילה (נכון ל-27.8) קרן הנאמנות הלמן אלדובי ויאטנאם שהחזירה למשקיעים חלק מהירידות בחודשים שעברו וסיימה את אוגוסט עם תשואה של 10.16%.

"אנו עדים בחודש האחרון להתעוררות בבורסה הוויאנטמית. המחזורים היומיים גדלו מ-7 מיליון דולר ליום לכ-70 מיליון דולר ליום וחלה עלייה של כ-40% במחירי המניות, לאחר שמינואר עד יולי השנה הם ירדו בכ-50%, מציין דן הלמן, מנכ"ל קרנות הנאמנות של הלמן אלדובי.

לדבריו ויטנאם היא האטקרטיבית ביותר כהשקעה לטווח ארוך מבין השווקים המתעוררים, לאור הרפורמות שמתכננת הממשלה והנחישות שהיא מגלה בריסון האינפלציה.