מגדל שוקי הון חיוביים על כיל: "התוצאות של 'אלבמרל' ממחישות את יתרונות הביזור של כיל"

חברת אלבמרל, יצרנית הכימיקלים המיוחדים, דיווחה הבוקר על תוצאותיה הכספיות לרבעון השני של 2010. החברה דיווחה על גידול בהכנסות מרמה של 445 מיליון דולר לרמה של 592 מיליון דולר ועל זינוק של למעלה מ-100% ברווח מרמה של 42 סנט למניה למניה לרמה של 89 סנט למניה.

החברה ניפצה בצורה משמעותית את התחזיות שעמדו על הכנסות של 570.5 מיליון דולר ורווח של 76 סנט למניה.

אמיר אדר, מנהל מחלקת המחקר במגדל שוקי הון, התייחס לתוצאות של אלבמרל בהקשר של כיל ואמר כי "המנוע העיקרי לתוצאות אלו הנו מגזר ה- POLYMER SOLUTIONS, הרלוונטי לפעילות תרכובות הברום של כיל, המגזר רשם עליה של 36% לעומת הרבעון המקביל אשתקד ושל כ- 9% לעומת הרבעון הקודם. מניתוח הצמיחה לעומת אשתקד עולה כי מרביתה (34%) נובעת מעליה כמותית ורק כ- 2% כתוצאה מעליית מחירים (תנודות המט"ח לא השפיעו על תוצאות הרבעון)."

אמיר ציין עוד, כי "גם בתחום ה-FINE CEMICALS נרשם גידול במכירות (של כ- 36%) אשר נבע מגידול כמותי של כ-43%. כמו ברבעון הקודם עדיין קיימת השפעה שלילית של המחיר לעומת אשתקד עם ירידה של כ- 8%."

"בהסתכלות קדימה" אומר הדר, "החברה צופה המשך לביקושים חזקים בתחום מוצרי האלקטרוניקה, המשך המדיניות של עליית מחירים ומגמות חיובית בשווקים מתפתחים. החברה מספקת תחזית איכותית ולא כמותית וצופה רבעון שלישי חזק שילווה ברבעון רביעי אשר יושפע מעונתיות (כלומר חלש לעומת קודמו). להערכתנו תחזית זו תומכת בעליה משמעותית של הקונצנזוס."

בעניין כיל, אומר אדר, כי "תוצאות אלבמרל, ממחישות את הפוטנציאל הטמון מחטיבת מוצרי התעשייה של כיל ואת יתרונות הביזור הייחודיים שלה על פני מתחרותיה."

מגדל שוקי הון מסקרים את כיל בהמלצת קניה עם של 51 שקל.