חצי שנה לאחר הסדר החוב: גיוס האג"ח של אפריקה נכסים מדורג כ"סיכון מתון"

חברת מדרוג מעניקה לגיוס החוב הצפוי של אפריקה נכסים דירוג המוגדר כ"סיכון אשראי מתון", זאת רק חצי שנה לאחר הסדר החוב הגדול ביותר בישראל, הסדר חוב אליו הגיעו הגופים המוסדיים עם לב לבייב, בעל השליטה בחברת האם אפריקה ישראל.

חברת מידרוג הודיעה היום (ד') על מתן דירוג של Baa1, דירוג הממוקם במקום ה-4 בסולם של 10 דירוגים מבחינת הסיכון, לגיוס 150 מיליון שקל במח"מ של 4 עד 5 שנים. בתוך כך, מדרוג מעניקה את אותו דירוג לסדרות האג"ח הקיימות של אפריקה נכסים. אתמול נודע כי אפריקה נכסים תגייס 150 מיליון שקל באגרות חוב מגובות שיעבודים. הודעת הנפקה זו מגיעה ברקע לדחיית הנפקת חברת הבת אפי אירופה בבורשת ורשה בפולין לאור המצב הכלכלי הבעייתי באירופה.

"אני גאה בדירוג שניתן על ידי מדרוג, אני חושב שהסיכון הוא באמת נמוך", כך אמר ל-Bizportal המשנה למנכ"ל אפריקה נכסים, אבי ברזילאי. לדבריו, מטרת הגיוס היא לענות לדרישת ועדת חודק ולשרת את תשלומי הקרן של אגרות החוב הוותיקות, תוך המשך פיתוח פרוייקטים.

הודעה זו של מדרוג מגיעה כחצי שנה לאחר הסדר החוב הגדול ביותר שראה שוק ההון הישראלי, אליו הגיע בעל השליטה באפריקה לב לבייב עם הגופים מוסדיים ובעלי האג"ח. מהודעת מדרוג עולה כי רק חצי שנה לאחר הסדר החוב, מצבה של חברת הבת השתפר באופן חד.

בתוך כך, עוד נודע כי צרכיה של חברת האם, אפריקה ישראל, אינם מתבססים על קבלת מאפריקה נכסים עד לשנת 2013. במדרוג, עם כן, מציינים כי הם צופים שבשנת 2013 החברה תבצע חלוקת דיבידנד לצורך שירות החוב של אפריקה. בשיחה עימו, ברזילאי לא שלל אפשרות זו: "קשה להגיד מה בדיוק יקרה בשנת 2013, אבל כשחברה מרוויחה היא מחלקת דיבידנד. חלקנו בעבר דיבידנד ואני מניח שנחזור לחלק בעתיד".