פלנטיר קופצת ב-6%, פלוטון ב-15%; פורד נופלת ב-6%

המדדים מתנהלים במגמה מעורבת כאשר הנאסד"ק וה-S&P 500 עולים ב-0.1% והדאו יורד ב-0.3%. היום אחרי המסחר המשקיעים יישאו את עינהם לדוחות אמזון Amazon.com Inc. 0.49%  , שצפויה לדווח על הכנסות של 187.23 מיליארד דולר ורווח של 1.48 דולר למניה, כאשר גם כאן המשקיעים יסתכלו על תחום הענן של החברה, AWS, שצפוי להציג הכנסות של 28.83 מיליארד דולר, עלייה של 19.1% לעומת הרבעון הרביעי של 2023. אחרי דוחות אמזון, אנבידיה תישאר החברה היחידה מבין 7 המופלאות שטרם דיווחה, כאשר היא צפויה לדווח בעוד מספר שבועות, ב-26.2.

המשקיעים האמריקאים עדיין מנסים להעריך לאן הולכת מלחמת הסחר העולמית - המהלך של טראמפ להטיל מכסים חדשים ממשיך להשפיע על החברות האמריקאיות, כאשר פורד Ford Motor Co -6.15%   דיווחה על פגיעה צפויה ברווחים בעקבות המכסים, וצ'יפוטלה Chipotle Mexican Grill Inc. -1.01%    הודיעה כי היא תספוג ירידה של 10% ברווח התפעולי שלה בשל העלויות הנוספות. במקביל, שוק הסחורות מצביע על חוסר ודאות עם עליות בזהב, ששובר שיאים חדשים והגיע לרמות של מעל 2,870 דולר לאונקיה.

מאקרו

שוק הקריפטו: הביטקוין מתאושש, אך האלטקוינים מתקשים לחזור למסלול. בעקבות אי-הוודאות בשווקים לאחר הכרזות המכסים של טראמפ, ביטקוין משלים התאוששות, בעוד מטבעות כמו XRP וסולנה מתקשים לחזור לרמותיהם הקודמות.

מי באמת עושה כסף בקריפטו? טית'ר הרוויחה 5 מיליארד, מיקרוסטרטגי הפסידה 600 מיליון. מיקרוסטרטגי שינתה את שמה לסטרטגי במסגרת מיתוג מחדש אבל ההפסדים ממשיכים להצטבר זה הרבעון הרביעי ברציפיות, תיטר, לעומתה, לא מפסיקה לייצר ערמות מזומנים; שבוע תנודתי מאד במחירי המטבעות שרובם סבלו מירידות חדות. למרות הירידות בביטקוין הדומיננטיות שלו התחזקה לאחר שהמטבע ירד פחות מהאלטקוינים ומהווה כעת למעלה מ-60% מהשוק.

• עליות של עד 0.7% במדדים סרגון זינקה ב-11%
• נעילה חיובית בוול-סטריט; פלנטיר זינקה ב-24%, ספוטיפיי עם 13%

מהי "פרמיית התנודתיות של טראמפ" ואיך אפשר להרוויח ממנה? מדיניותו הלא צפויה של טראמפ הופכת את השווקים לתנודתיים במיוחד; איך אפשר למנף את התנודתיות הזו לרווחים, אילו אסטרטגיות מסחר עשויות להיות המנצחות, ומה הסיכונים?

מניות במרכז

סופר מיקרו Super Micro Computer 5.34%   עלתה השבוע ב-18% - האם יכול להיות פה קאמבק? המשקיעים ברחו מסופר מיקרו אחרי שהיא שברה את האמון שלהם עם הבעיות החשבונאיות שנחשפו בדוחות שלה, שגם הביאו להתפטרות של רואי החשבון של החברה, EY, ולדחייה בהגשת הדוחות השנתיים שלה לנאסד"ק - שעדיין לא הוגשו; למרות שאיום המחיקה מהמסחר עדיין מרחף המניה קופצת בימים האחרונים - האם סופר מיקרו יכולה לחזור?

מניית חברת ציוד הכושר שמזנקת אחרי הדוחות. פלוטון Peloton Interactive 16.49%   דיווחה על הכנסות טובות מהצפוי והצליחה להפתיע את השוק, בין היתר בזכות שיתוף הפעולה עם קוסטקו; אך הירידה במכירות הציוד והתחזיות המעורבות לרבעון הבא מעלות סימני שאלה; עם זאת,ההפתעה בדוחות מטיסה את המניה במסחר.

אלי לילי Eli Lilly and Co 3.9%   עם תחזית חזקה ל-2025; מכירות התרופות אכזבו. ענקית התרופות דיווחה על תחזית מעל לצפי האנליסטים ל-2025, אבל המכירות של התרופות הפופולאריות שלה, מונג'רו וזפבאונד, אכזבו.

עוד תכניות

האניוול Honeywell International Inc -6.07%   מתפצלת ל-3 חברות, אבל המניה יורדת אחרי תחזית חלשה. בהתאם להערכות בשוק, האניוול הודיעה על ספין אוף - החברה תפצל את חטיבת התעופה וחטיבת האוטומוציה שלה לחברות נפרדות במטרה להציף ערך ולמקד את הפעילויות; זה לא הספיק למשקיעים שמורידים את המניה אחרי תחזית חלשה; חטיבת התעופה - שמהווה את רוב ההכנסות של החברה - עשויה להיות מונפקת לפי שווי של 120 מיליארד דולר.

• סופר מיקרו עלתה השבוע ב-18% - האם יכול להיות פה קאמבק?
• מניית חברת ציוד הכושר שמזנקת אחרי הדוחות
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"

קוואלקום QUALCOMM INC -4.25%   עקפה את תחזיות הרווח, אבל המניה צונחת. קוואלקום הציגה תוצאות חזקות ברבעון הראשון עם זינוק של 24% ברווח למניה, אך משקיעים לא התרשמו בשל חששות מהמשך הצמיחה במכירות שבבים לטלפונים חכמים.

Arm ARM Holdings -3.22%   מציגה תוצאות חזקות – אבל המניה יורדת. הכנסות מעל הציפיות, תחזיות חיוביות - ועדיין, המשקיעים מממשים רווחים; אולי הם צודקים: החברה צומחת, אבל מכניסה בקצב שנתי של 4 מיליארד דולר בשעה שהיא נסחרת ב-182 מיליארד דולר.

מיקרוסטרטג'י MicroStrategy Inc -1.42%   מדווחת על הפסדים אבל ממשיכה להמר על ביטקוין. החברה נסחרת ב-84 מיליארד דולר כשיש לה הון של 45 מיליארד דולר שמושקע בביטקוין - רכישת מנייתה שקולה לקניית ביטקוין במחיר של כ-200 אלף דולר; וגם - מסתבר שההוצאות השוטפות לא נמוכות.

הישראליות בוול סטריט

הפייפליין של טבע טבע 0.15%    נחשף - בכמה הוא השתנה לעומת שנה קודמת ומה אפשר ללמוד ממנו?המספרים הכי חשובים על פעילות הגנריקה של טבע - היקף המוצרים בפייפליין, היקף המכירות של תרופות המקור, בכמה השתנה הצבר לעומת שנה קודמת ומה חשוב יותר - מספר התרופות בצנרת או היקף המכירות?

צים ZIM Integrated Shipping Services 1.33%   קופצת אחרי דוחות מארסק: "למכסים לא תהיה השפעה גדולה" . ענקית השילוח הימי הדנית דיווחה על תוצאות חזקות ברבעון הרביעי של 2024, אבל צופה האטה ב-2025; עם זאת, מנכ"ל החברה "לא צופה פגיעה משמעותית בהיקפי התובלה כתוצאה מהמכסים " ; מניית צים קופצת במסחר המוקדם.

Blue Owl רוכשת מפאגאיה Pagaya Technologies 6.94%   הלוואות בהיקף של עד 2.4 מיליארד דולר. פירמת ההשקעות רוכשת מהחברה הלוואות צרכניות בהיקף של עד 2.4 מיליארד דולר; המניה כבר צנחה ב-91% מאז המיזוג לספאק.