אסיה יורדת, החוזים על וול סטריט בעליות קלות

הנפילות אמש בוול סטריט מובילים לירידות באסיה, אבל אלו ירידות יחסית מתונות. במקביל, החוזים העתידיים על המדדים המובילים בארה"ב, תשואות האג"ח והמטבעות הקריפטוגרפיים התאוששו מהצניחה החדה של פתיחת היום.

חשש מצעדי ממשל טראמפ והשלכותיהם על השוק

המצב בשווקים נותר מתוח, כאשר משקיעים בוול סטריט ממתנים את התחזיות החיוביות שלהם בשל החשש כי מדיניות המכסים והקיצוצים בהוצאות הממשלה עלולים להוביל להאטה בכלכלה האמריקאית. מדד הנאסד"ק רשם את היום הגרוע ביותר שלו מאז 2022, והשפיע גם על המגמות באסיה, שם נרשמו ירידות לשפל של חמישה שבועות.

למרות זאת, המגמה התייצבה בהמשך, כאשר החוזים על מדד S&P 500 עלו ב-0.3% לאחר ירידה של יותר מ-1% בתחילת המסחר באסיה. גם החוזים על מדד הנאסד"ק ומדדים אירופיים עלו, כאשר מניות בהונג קונג ובסין צמצמו את הירידות..

• השווקים באסיה נחלשים, החוזים בוול סטריט בירידה – המשקיעים חוששים מהאטה כלכלית
• ההאנג סאנג מזנק בעקבות יעד צמיחה שאפתני ותמיכה בטכנולוגיה

התמודדות המשקיעים עם הסיכון הגובר

שני החודשים הראשונים של כהונת טראמפ השנייה הביאו לחשש גובר בנוגע לצמיחה הכלכלית בארה"ב, בעקבות מלחמת מכסים, קיצוצי הוצאות ושינויים גיאופוליטיים משמעותיים. בעוד שמשקיעים רבים זהירים, אחרים רואים בכך הזדמנות לרכישה, במיוחד בהונג קונג ובסין, שבהן קיימת ציפייה להרחבת מדיניות התמריצים הממשלתית. 

תגובה מעורבת בשווקים הגלובליים

השווקים העולמיים נותרו עצבניים, כאשר מניות באוסטרליה הגיעו לשפל של שבעה חודשים והמדד ניקיי 225 היפני צנח לרמתו הנמוכה ביותר מאז ספטמבר. במקביל, משקיעים רבים מגדילים גידורים באמצעות שורטים על חוזים עתידיים ואופציות, מה שעלול להחריף את הירידות. בארה"ב, סיטיגרופ הוריד את דירוג המניות האמריקאיות ל"נייטרלי" לאחר תקופה ארוכה של "עודף משקל", תוך שהוא מעלה את הדירוג למניות סיניות, שנראות כעת אטרקטיביות יותר, גם לאחר העליות האחרונות.

נפילה חדה במניות הטכנולוגיה

הירידות בשוקי המניות בארה"ב לא פסחו על המניות הגדולות. מדד S&P 500 נפל ב-2.7%, בעוד שהנאסד"ק 100 איבד 3.8%. טסלה צנחה ב-15%, ואילו מניית אנבידיה הובילה לירידה כוללת במדד יצרניות השבבים לשפל מאז אפריל. בנוסף, עשר חברות מדורגות גבוהות נאלצו לדחות הנפקות אג"ח מתוכננות בעקבות הטלטלה.

מטבעות, אג"ח וסחורות

רוב מטבעות ה-G10 עלו מול הדולר האמריקאי, למעט הדולר האוסטרלי והניו זילנדי. הפרנק השווייצרי והיין היפני, הנחשבים למקלטים בטוחים, התחזקו, ואילו האירו המשיך לעלות על רקע הציפיות לצמיחה באירופה. מחירי הנפט צנחו, בעקבות החשש שהאטה כלכלית בארה"ב תפגע בביקושים. הזהב נותר יציב, ואילו שוק הקריפטו חווה המשך ירידות, למרות מאמצי ממשל טראמפ לתמוך בתעשייה.

• למרות הפסד עמוק מהצפוי - גרופון מזנקת ב-40%
• איך המכסים של טראמפ ישפיעו על תעשיית הרכב - ולמה זה גול עצמי
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"

אירועים מרכזיים בהמשך השבוע

• נתוני התמ"ג והצריכה ביפן – יום שלישי

• דו"ח המשרות הפתוחות בארה"ב – יום שלישי

• החלטת הריבית של קנדה – יום רביעי

• מדד המחירים לצרכן בארה"ב – יום רביעי

• נתוני הייצור התעשייתי בגוש האירו – יום חמישי

• מדד המחירים ליצרן ונתוני האבטלה בארה"ב – יום חמישי

• מדד אמון הצרכנים של אוניברסיטת מישיגן – יום שישי

מבט לשוק: המספרים המרכזיים

מניות:

החוזים העתידיים על S&P 500 עולים ב-0.2%

מדד טופיקס היפני יורד ב-1.9%

מדד הנג סנג בהונג קונג יורד ב-0.9%

מדד שנגחאי המשולב יורד ב-0.5%

החוזים על מדד Stoxx 50 האירופי נותרו ללא שינוי

מטבעות:

האירו עלה ב-0.25% לרמה של 1.086 דולר

היין היפני נותר ללא שינוי על 147.2 לדולר

קריפטו:

ביטקוין עלה ב-0.6% לרמה של 79,700 דולר

אג"ח:

תשואת אג"ח ממשלת ארה"ב ל-10 שנים ירדה בשלושה נקודות בסיס ל-4.18%

תשואת אג"ח יפן ל-10 שנים יורדת ב-5.5 נקודות בסיס ל-1.51%

סחורות:

מחיר חבית נפט WTI ירד ב-0.1% ל-65.96 דולר

מחיר הזהב עלה ב-0.3% לרמה של 2,897 דולר לאונקיה