מורגן סטנלי: אלו המניות שצפויות ליהנות מהסכם סחר בין ארה"ב לסין

בנק ההשקעות מורגן סטנלי מסמן 29 מניות סיניות שסביר להניח שתפקנה תועלת מהשלמת עסקת "השלב ראשון" בין ארה"ב לסין, כאשר כולן חשופות לפחות ב-25% להכנסות מארה"ב.

כמעט מחצית מהמניות אותן סימן הבנק הן ממגזר טכנולוגיות המידע, שנפגע ממלחמת הסחר מכיוון שהחברות האלו בלטו ברשימות המכסים, ושמונה מהמניות הן ממגזר הצרכנות.

"שני המגזרים הללו חוו בצורה הכי בולטת הערכות שווי חדשות לאור ההסלמה במלחמת הסחר" ציינו במורגן סטנלי.

האופטימיות סביב סוגיית הסחר קיבלה רוח גבית כאשר נשיא ארה"ב דונלד טראמפ אמר בסוף השבוע האחרון כי הוא קיים "שיחה טובה מאוד" עם מנהיג סין שי ג'ינפינג על עסקת הסחר שלב ראשון עליה סיכמו באמצע דצמבר.

הנשיא אמר כי סין החלה ברכישה "בהיקף נרחב" של מוצרים חקלאיים אמריקאים, והוסיף כי שתי המדינות יחתמו על העסקה "בקרוב מאוד".

"אנו מאמינים כי מניות ה- IT, האינטרנט, והתחבורה יפיקו תועלת מרבית מכל הפוגה של מתחים מסחריים - IT ואינטרנט עקב חשיפתם להשפעות מכס ואיסורי טכנולוגיה, בעוד שמניות התחבורה, ובמיוחד חברות תעופה, צפויות ליהנות משיפור התחזיות לסחר עולמי וממטבע חזק" ציינו במורגן סטנלי.

אלו הן המניות הבולטות ברשימה של מורגן סטנלי
יצרנית המחשבים הניידים לנובו, עם חשיפה של 31% להכנסות מארה"ב.
חברת האינטרנט התעשייתי פוקסון, עם חשיפה של 30%.
הספקית המרכזית של אפל, AAC Technologies, עם חשיפה של 58%.
יצרנית בשר החזיר הגדולה בעולם WH Group, עם חשיפה של 57%.
יצרנית המזוודות סמסונייט, עם חשיפה של 37%.

כל המניות הללו רשומות בבורסות הונג קונג, שנחאי או שנזן.

התחזית למניות הללו תלויה המון בדינמיקה בין ארה"ב לסין, אומרים במורגן סטנלי, ומציינים כי כדי שהן יפיקו תועלת חייבת להיות עסקה בפועל. נזכיר כי שתי המדינות היו קרובות לחתימה על עסקה מספר פעמים במהלך 18 החודשים האחרונים, אך כידוע בסופו של דבר ללא תוצאה אמיתית.

בנוסף, מציינים במורגן סטנלי, גם תנאי העסקה חשובים. כמה מסוגיות המרכזיות כוללות כל פעולה בנושא הגנה על קניין רוחני על ידי סין – נקודה מרכזית במשא ומתן, כמו גם כל ציר זמן אפשרי למשא ומתן שלב שני.