גולדמן זאקס - המלצת מכירה לצ'ק פוינט

המדדים המובילים בוול סטריט במגמת ירידה ואפילו נפילה, והמגמה לא דילגה על המניות הישראליות, כאשר אחת הבולטות היא צ'ק פוינט (סימול:CHKP) שירדה ב-3.3% לשווי שוק של 14.6 מיליארד דולר – ירידה של 25% משיא כל הזמנים שרשמה במהלך אפריל הקודם. 

הירידות היום נובעות גם מהמגמה בשוק, אך גם מהורדת המלצה של גולדמן זאקס. בבנק ההשקעות מורידים היום את המלצתם למניה "מניטרלי" ל-"מכירה" עם מחיר יעד של 100 דולר למניה. אנחנו בביזפורטל התרענו מספר פעמים בעבר שצ'קפוינט איבדה את הצמיחה שלה, הנה ההתרעה האחרונה:

בגולדמן זאקס מציינים כי הירידה בנתח השוק של החברה נמשכת. "מספר המנויים לתוכנות של החברה ממשיך להציג עלייה מרשימה, אך המשקיעים מביעים חשש מתחום התחזוקה השוטפת שהחברה מציעה". 

נזכיר כי החברה דיווחה מוקדם יותר החודש על תוצאותיה לרבעון האחרון של 2019. הכנסות החברה הסתכמו ב-544 מיליון דולר, עליה של 3% ביחס להכנסות של כ-526 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד ומעל לצפי האנליסטים שהיה להכנסות של כ-542.5 מיליון דולר.

• הדולר לאן, הביטקוין לאן?
• סיוה מקבלת המלצת קנייה - מחיר יעד של 60 דולר, אפסייד של 71% על המחיר בשוק

בשורה התחתונה דיווחה החברה על רווח נקי (Non-GAAP) של 2.02 דולרים למניה עליה של כ-21% ביחס לרבעון המקביל אשתקד ומעל לצפי האנליסטים לרווח של 1.99 דולרים למניה. השיפור הזה צנוע יותר כאשר מתייחסים למספרים האבסולוטיים - גידול של 14% ברווח ל-272 מיליון דולר. לא רע, אבל בהינתן השנה כולה - פושר.

הרווח האבסולוטי בשנת 2019 כולה הסתכם ב-825.7 מיליון דולר, קצת מעל הרווח ב-2018 - 821.5 מיליון דולר. ההכנסות ב-2019 הסתכמו ב-2 מיליארד דולר לעומת 1.92 מיליארד בשנה קודמת - גידול של 4%. הנקודה הבולטת במאזן של החברה - 3.9 מיליארד דולר, כסף גדול שאפשר להמשיך ולרכוש בו מניות של עצמך.

גרף שבועי של מניית החברה בשנים האחרונות: שברה בימים האחרונים את ממוצע נע 200  

• טיקטוק כמעט ונמכרה - המכסים עצרו את המכירה
• דל נופלת בעקבות המכסים: "הרסני" למגזר הטכנולוגיה
• תוכן שיווקי "הקרנות הפאסיביות מהוות 60% מהענף"