חבלי לידה לקרן החדשה של קאת'י ווד: תשואה שלילית של 5% אחרי שבוע

בשנה שעברה הכתה קרן הדגל של קאת'י ווד, המנהלת את חברת ההשקעות ARK את המדדים וגם את כל הציפיות ממנה כשהשיאה תשואה חלומית של כ-150%, גם הודות להבעת האמון שלה במניית טסלה TESLA INC +3.8% TESLA INC 352.56 +3.8% סגירה:0 פתיחה:341 גבוה:356.64 נמוך:337.7 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  .  כבר מוקדם יותר השנה ביצועי החסר ליוו אותה, כשעד כה היא בהפסד של 23% כשלשם השוואה ה-S&P 500 עלה בתקופה זו 27%.

הביצועים הגרועים הם לא רק בקרן הזו שלה. הקרן החדשה אותה השיקה לפני קצת מעל לשבוע, ה-"ARK Transparency" (סימול: CTRU) , איבדה 5% מאז השקתה, כאשר השוק העניש בימי המסחר הללו חברות טכנולוגיה מוכוונת צמיחה - שהן עיקר התיק.

על פי דיווחים בשוק, בקרן הופקדו עד כה סדר גודל של כ-19 מיליון דולר, מספרים מאכזבים במעט בהתחשב בפופולאריות של המותג של ארק וזו של המנכ"לית, שכאמור השנה לא הצליחה לשחזר את ההצלחה מאשתקד.

בואו לבחור את איש השנה שלכם: דירוג אנשי השנה של ביזפורטל יוצא לדרך - הצביעו והשפיעו (להצבעה לחצו כאן)

לשם השוואה, כאשר השיקה ארק את הקרן הקודמת  ARK SPACE EXPLORATION & INNOVATION ETF +1.62% ARK SPACE... 18.81 +1.62% סגירה:0 פתיחה:18.73 גבוה:18.82 נמוך:18.59 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  (סימול: ARKX), הופקדו בה כ-500 מיליון דולר תוך שבוע מהקמתה. קרן ה-"Transparency" נבדלת משאר קרנותיה של ארק לא רק בגלל היקף הגיוס הנמוך יחסית, אלה גם בעובדה שהיא אינה מנוהלת באופן אקטיבי. הקרן עוקבת אחר מדד שמטרתו לעקוב אחר מניות של חברות תומכות ESG (אנרגיה, סביבה וממשל) ושמספקות שקיפות ומציגות ממשל תאגידי ברמה גבוהה. 

המדד עוקב אחר 100 החברות השקופות ביותר בשוק, כאשר אלו נמדדות בעיקר על פי האופי בו הן חושפות את פעילותן לעומק והאם היו מעורבות בתביעות משפטיות מאז הנפקתן. חשוב לציין, כי הקרן מחזיקה בחברות אשר מוחזקות על ידי רבות מהקרנות האחרות של ארק, רובן חברות טכנולוגיה משבשת מוכוונת צמיחה דוגמת TESLA INC +3.8% TESLA INC 352.56 +3.8% סגירה:0 פתיחה:341 גבוה:356.64 נמוך:337.7 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: (סימול: TSLA), TELADOCINC +2.12% TELADOCINC 10.62 +2.12% סגירה:0 פתיחה:10.64 גבוה:10.94 נמוך:10.33 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: (סימול: TDOC) ו- ZOOM VIDEO +5.76% ZOOM VIDEO 85.88 +5.76% סגירה:0 פתיחה:81.51 גבוה:86 נמוך:81.5 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: (סימול: ZM).

הביצועים המאכזבים של קרנותיה של ארק בחודשים האחרים מצביעים כנראה על הסיבה בגינה הקרן החדשה ביותר אינה כה פופולארית כפי שציפו בעבר. למעשה, נכון לרגע זה, למעט קרן אחת, ה- ARK AUTONOMOUS TECHNOLOGY & ROBOTICS ETF +2.09% ARK AUTONOM 73.19 +2.09% סגירה:0 פתיחה:72.08 גבוה:73.23 נמוך:72.05 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  (סימול: ARKQ), שנמצאת בתשואה חיובית של כאחוז בודד מתחילת השנה, כל שאר הקרנות שלה בתשואת חסר בתקופה זו. קרן הדגל שלה, ה- ARK INNOVATION ETF +2.63% ARK INNOVAT 56.21 +2.63% סגירה:0 פתיחה:54.8 גבוה:56.52 נמוך:54.52 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: (סימול: ARKK) נמצאת בתשואה שלילית של כ-24%, וקרן נוספת של בית ההשקעות, ה- ARK GENOMIC REVOLUTION ETF +2.63% ARK GENOMIC 23.83 +2.63% סגירה:0 פתיחה:23.26 גבוה:24 נמוך:23.04 מחזור:-- לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא:  (סימול: ARKG) איבדה 33% בתקופה המדוברת. 

וכאילו שלא היו מספיק צרות, הירידות בקרנות הללו התעצמו בשבוע האחרון, בעיקר על רקע הודעת הבנק המרכזי בארה"ב כי יהדק את המדיניות המוניטרית ואותת לגבי האפשרות כי יעלה את הריבית בשנה הקרובה. מאז שהחלה להיסחר הקרן החדשה מוקדם יותר בתחילת החודש, שאר הקרנות ירדו 3-10%, חלקן אף הגיעו למחיר הנמוך ביותר על פיו הן נסחרו בתקופה של למעלה משנה. 

חשוב לציין, כי המדד אחריו עוקבת הקרן הוסיף כ-34% בממוצע בחמש השנים שחלפו מסוף הרבעון השלישי של 2016 וזה שהסתיים בסוף חודש ספטמבר של השנה הנוכחית, ה-S&P 500 החזיר בתקופה הזאת כמעט חצי מהתשואה הזו, כ-17%. 

ככל שכסף זול יהיה פחות זמין בשווקים, וככל שהשפעות האינפלציה יכו, תזרים המזומנים של חברות הצמיחה יצטמצם, ומכפילי הרווח שלהן יראו גבוהים באופן שעוד יותר אינו פרופורציונאלי.