העלאת הריביות של הבנק המרכזי במדינת ישראל (אשר עומדת כעת על 1.25% וצפוייה להגיע בעוד שנה ל-2.75%) מחלחלת באופן חלקי למשקיעים ומשפיעה על תשואות אגרות החוב לזמן קצר, כמו על המק"מים ואפילו על הריבית שמקבלים על פקדונות בבנק (פק"מ) במידה ומוכנים לסגור את הכסף לזמן מה. בכל האפיקים הללו התשואה כבר עוברת את רף ה-1.5%, באפיקים של שנה לפחות..
יחד עם זאת, במידה ולא רוצים לנעול את הכסף בפק"מ הבנקים מציעים על הפקדות יומיות ריביות מזעריות בלבד של שברירי אחוזים. בהפקדות לחודש הריבית יכולה להגיע למעט יותר מ-0.1% בשיעור שנתי, בהפקדות יומיות או שבועיות זה יהיה פחות מ-0.1%. הבנק היחידי שגלגל את העלאת הריבית של בנק ישראל ללקוחות גם בהפקדות יומיות הוא בנק ירושלים בו ניתן לקבל 0.95% - יוצא דופן בולט מאד.
- כל הכותרות
ישראל אינה ייחודית מבחינת העלאות הריבית של הבנקים המרכזיים שנועדו לצנן את האינפלציה. בישראל היא עומדת על 4.4%, נתון גבוה בהרבה מהרצוי, אך עדיין נמוך מאד ביחס למתרחש בעולם, שם האינפלציה מגיעה ל-8-9%.
לקריאה נוספת:
>> מעל הצפי: האינפלציה בארה"ב ממשיכה להכות: 9.1% בשנה האחרונה, 1.3% ביוני
>> האינפלציה בבריטניה זינקה ל-9.4% - שיא של 40 שנה
>> כצפוי: גם הבנק המרכזי האירופאי נכנע לאינפלציה ומעלה את הריבית ב-0.5%
כך גם בארצות הברית, הפד העלה את הריבית לטווח של בין 2.25 ל-2.5%, וגם שם הבנקים המסחריים עדיין מציעים ללקוחתיהם תשואה אפסית על הפקדונות. הלקוח האמריקאי יקבל בממוצע על פקדון בבנק 0.13%.
הסיבה לכך היא פשוטה. העסק המסורתי של הבנקים הוא הפער בין הריבית על ההלוואות שהם מעניקים לריבית על הפקדונות שהם מקבלים מהלקוחות. הם נדרשים לפקדונות הללו כדי שיהיה להם הון שיאפשר הלוואות, וכדי למשוך את הלקוחות להפקיד את כספם באופן שיוכלו להלוות אותו הם נדרשים למשוך אותם על ידי הריבית שישלמו להם. באופן פשטני, אם הבנק משלם 2% על הפקדון וגובה 6% על ההלוואה, הוא מרוויח את ההפרש הזה. בפועל הפערים גבוהים בהרבה, ורק מתרחבים בתקופה הזו.
הביקוש להלואוות ממשיך לעלות, למרות עלית הריבית, כשהצרכנים האמריקאים מנסים לשמור על אותה רמת צריכה למרות המחירים המטפסים. הבנקים יכולים לגבות ריביות גבוהות יותר. על פי ההערכות שיעור הריבית על ההלוואות עלה ב-16.5% מאז שנת 2021.
לכאורה גם הריבית שמשלמים על הפקדונות הייתה צריכה לעלות, כדי למשוך יותר לקוחות להפקיד את כספם על מנת שיהיה לבנקים יותר כסף להלוות. אך המצב אינו כזה. הסיבה לכך היא שהבנקים יושבים כבר כעת על הררי מזומנים שהצטברו בתקופת מגיפת הקורונה והתמריצים הממשלתיים, ולא מרגישים שום צורך לרדוף אחר הלקוחות כדי שאלו יגדלו את הפקדונות שלהם. כך הם ממשיכים לשלם לפקדונות ריבית אפסית אך מעלים את הריבית שהם גובים על ההלואות שהם מעניקים ללקוחות.
ישנם אנליסטים הסבורים שהמדיניות של הבנקים תשתנה במהלך השנה הקרובה, גם אם באופן הדרגתי. לעיתים קרובות גם כאשר מסתיים תהליך העלאת הריבית על ידי הבנקים המרכזיים (מה שייתכן שיקרא מוקדם מהצפוי), הריביות בשוק ממשיכות לטפס במשך שניים שלשה רבעונים נוספים. הבנקים נהנים מהעלאת הריבית מוקדם יותר, אך הלקוחות משלימים את הפער בהמשך.
אלטרנטיבה אפשרית ללקוחות מציעים הבנקים הדיגיטילים ופלטפורמות הפינטק החדשות כמו
SOFI TECHNOLOGIES
+1.72%
SOFI...
13.63
+1.72%
הבנק הדיגיטלי הראשון שצפוי להיפתח בישראל יהיה OneZero, ומעניין לראות אם גם הוא יציע ריביות גבוהות יותר על הכסף השוכב בעו"ש על מנת למשוך אליו לקוחות.
ישנם לקוחות רבים שמנסים לרקוד על שתי החתונות ומחזיקים חשבונות בבנקים רגילים על מנת לקבל את המשכורת ולנהל את חיי היום יום, וחשבון נוסף בבנק דיגיטלי היכן שהם יכולים להרוויח יותר כסף על החסכונות. כ-27% מהלקוחות בארצות הברית מחזיקים חשבונות בבנקים שפעילים רק אונליין, אך ל-79% מתוכם יש במקביל חשבון בבנק רגיל.
לא כל הבנקים מאפשרים ניידות נוחה בין החשבונות בבנקים אונליין לחשבונות הרגילים וחשוב לבדוק זאת לפני שפותחים חשבון כזה. יחד עם זאת התהליך צובר תאוצה, בין השאר עקב העובדה כי חלק מהבנקים הגדולים, כמו
GOLDMAN SACHS
+0.84%
GOLDMAN SACHS
593.54
+0.84%
קיימות דרכים נוספות עבור הלקוח האמריקאי כמו גם הישראלי על מנת להגדיל את התשואה שלו על הפיקדונות, וזאת עבור לקוחות שמתאפשר להם לנעול את כספם לכמה שנים. בישראל, ככל שזמן ההפקדה ארוך יותר הבנק יציע תשואה גבוהה יותר, וכפי שראינו לעיל התשואות יכולים להתקרב כבר ל-2% בפקדונות לשנה.
בארצות הברית ישנו מכשיר הנקרא "תעודות הפקדה" (Certificates of Deposit) או בקיצור CD הדומה לפק"מ, שמציעים שיעורי ריבית תחרותיים יותר לכסף שנסגר לתקופת זמן של בין כמה חודשים לחמש שנים ואף יותר. הבנק אונליין Marcus לדוגמה, מציע 2.3% לפקדון לשנה, יותר מאשר בבנקים הישראליים, ואילו לתקופה של חמש שנים הוא מציע 3.2% לשנה, יותר מאשר אג"ח ממשלתי אמריקאי לתקופה דומה.
להרחבת הידע בתחום ההשקעות בארץ ובחו"ל, וכן מדריכי הפיקדונות, ניתן להיכנס לאתר hon ולקרוא על אופציות ההשקעה השונות שעומדות לפניכם.
תודה.
לתגובה חדשה
חזור לתגובה
-
8.מתגלגלת מצחוק "ריבית לחוסכים "לילי 08/08/2022 09:57הגב לתגובה זו3 0ביקשתי ריבית גילגלו אותי מהמדרגותסגור
-
7.לעלות על הבנקים להוציא פקדונותהציבור פראייר 08/08/2022 04:36הגב לתגובה זו3 0הבנק עושה 13% על ההון החוסך מקבל 1/4% כן רבע אחוז.. תמשיכו לממן לזבלים את היאכטות.רק מזומן ביד מיד.סגור
-
6.איפה המפקח על הבנקים?אזרח תמים 07/08/2022 21:26הגב לתגובה זו5 0פשע נגד האזרחים הוותיקים ,ונגד האוכלוסיה החלשה ,שאינה מבינה במניות . להכניס לכלא את המפקח על הבנקים .סגור
-
5.בריבית 2-3 אחוז=לא צריך דירה להשקעה.ירון 07/08/2022 19:45הגב לתגובה זו10 1חבל על ההתעסקות,מה גם שמחירי הנדלן בשמיים,וזה כבר מוגזם.סגור
-
4.בנק ירושליםגל 07/08/2022 18:28הגב לתגובה זו3 3הכי טובסגור
- טען עוד
-
3.אני העדפתי לקנות אגח אמריקאי עם 3%+נון 07/08/2022 17:34הגב לתגובה זו5 0על דירה. המחסום הפסיכולוגי הוא ב3%. ברגע שמקבלים כזאת ריבית ההשקעה בדירות תתרסק.סגור
-
צריך אזרחות בשביל זה (ל"ת)כבש בורסה 07/08/2022 21:35הגב לתגובה זו0 0סגור
-
2.בכל בנק יש מחלקה עיסקיתמלי גן 07/08/2022 16:39הגב לתגובה זו9 0גם שם הרביות מגיעות ליותר מ 2.2% (לאנשים עם יכולת כלכלית) לא חייבים לקנות נדלן!סגור
-
נכון,, רק אל תשכח שהמדינה גונבת עוד 15% מס על פקמ (ל"ת)ירון,, 07/08/2022 22:49הגב לתגובה זו3 0סגור
-
1.תרגיל במתמטיקה + הונאת הציבור הישראלייובל 07/08/2022 16:04הגב לתגובה זו17 0מה שעולה בארהב 100 שקל והתייקר ב9.1% עכשיו עולה 109. מה שעולה בארהב 100 עולה אצלנו 200, התייקר אצלנו ב4.4% כלומר 8.8 שקל עלייה. עכשיו זה עולה אצלנו כ- 209. מי הפראייר? איפה הבנק המרכזי שלנו שירים את הריבית לשמיים כדי שהאינפלציה אצלנו תרד? איפה הריביות על הפקמ? הבנקים גונבים אותנו, מוכרים את הכסף שלנו ב4.5% וקונים אותו ב0.001% מאיתנו!!!סגור
