טבע מקבלת המלצת קנייה מבנק אוף אמריקה - אפסייד של 28%

לאחר שענקית התרופות הכתה מוקדם יותר היום את התחזיות, כעת טבע טבע (US) מקבלת המלצת קנייה מבנק אוף אמריקה BANK OF AMERICA עם מחיר יעד של 15 דולר, כלומר אפסייד של 27.9%. לפי הבנק, מחיר היעד מבוסס על מכפיל EV/EBITDA עתידי של 8.25, מעט מעל הממוצע בקרב שאר החברות בקטגוריה. 

לפי בנק אוף אמריקה, המכפיל של טבע משקף השקות חדשות של מוצרי מפתח לאחר פתרון פרשת האופיואידים. בין הסיכונים אותם הבנק מציין: עלויות אופיואידים שנתיות שעשויות להגביל את פעילות הפיתוח העסקי וכך להפריע לשאיפתה של טבע להשיג גידול בהכנסות בין השנים 2023 ו-2027. בנוסף לשחיקת מחיר מוגברת בעקבות תחרות קשה יותר. 

טבע דיווחה היום בתוצאותיה לרבעון על רווח למניה של 1 דולר על הכנסות של 4.5 מיליארד דולר. החברה עקפה את צפי האנליסטים לרווח למניה של 77 סנט והכנסות  של 4.01 מיליארד דולר. אבל התוצאות הללו הן בעיקר בשל הכנסה חד פעמית בסך 500 מיליון דולר כתוצאה מהעסקה עם סנופי. ה-EBITDA המתואם הסתכם ב-1.66 מיליארד דולר לעומת 1.24 מיליארד דולר ברבעון המקביל אשתקד, עלייה של 34%. כשעה לפני פרסום הדוחות הודיעה טבע על כוונתה לפצל את פעילות ה-API ולהביא להצפת ערך.

בואו לשמוע על העתיד של טבע (ושל חברות נוספות בראיונות עם מנכ"לי החברות) בוועידת ההשקעות של ביזפורטל (לפרטים ורישום). 

• שינוי מגמה? אפל מקבלת המלצת קנייה - אפסייד של 20%
• פפסיקו על הכוונת - צפויה לעקוף את הציפיות

בשנת 2023 כולה טבע הכניסה 15.8 מיליארד דולר, לעומת צפי האנליסטים ל-15.37 מיליארד דולר, עם רווח למנייה של 2.56 דולר, לעומת צפי האנליסטים ל-2.31 דולר. ה-EBITDA המתואם הסתכם ב-4.82 מיליארד דולר לעומת 4.6 מיליארד דולר ב-2022.