אנבידיה באור חיובי: אופטימיות לקראת העתיד
מניית אנבידיה NVIDIA CORP, יצרנית השבבים המובילה בתחום הבינה המלאכותית, רשמה עלייה בטרום המסחר בפתחו של שבוע מסחר נוסף. העלייה במחיר המניה נובעת משילוב של עלייה כוללת בשוק הטכנולוגיה, בעקבות נתוני אינפלציה נמוכים מהצפוי, ודיווחים חיוביים מצד אנליסטים בוול סטריט.
אופטימיות לקראת שנת 2025
ביום שישי האחרון, פרסמה חברת מורגן סטנלי דוח חיובי במיוחד על יצרניות שבבי הבינה המלאכותית, והמליצה על אנבידיה כאחת המניות המובילות לשנת 2025. האנליסט ג'וזף מור הדגיש את היכולת של החברה להתמודד עם אתגרי ההספקה והייצור, במיוחד בכל הנוגע למוצרי הדור הבא המבוססים על שבבי Blackwell. עם זאת, מחיר היעד למניה נשאר זהה - 166 דולר.האנליסטים ציינו כי אתגרים זמניים בשרשרת האספקה אינם צפויים לפגוע בביצועים ארוכי הטווח של החברה. לפי הדוח, שבבי Blackwell צפויים להפוך למרכז השיח במחצית השנייה של 2025, במיוחד לאור העלייה הצפויה בייצורם כבר בתחילת אותה שנה. הדוח צופה שאנבידיה תמשיך להוביל בצמיחת המכירות על פני מתחרותיה, כולל AMD ADVANCED MICRO DEVICES וברודקום BROADCOM INC , ותגדיל את הכנסותיה בשיעור של 44.1% בשנת 2025. תחזיות אלו ממחישות את המעמד המרכזי של אנבידיה בשוק השבבים ואת תרומתה המכרעת לצמיחה בתחום הבינה המלאכותית.
לפי דיווחים בתקשורת הטאיוואנית, אנבידיה צפויה לחשוף את קו מוצרי ה-GB300 Blackwell, המיועדים לשרתים מתקדמים של בינה מלאכותית, בכנס GTC המתוכנן לחודש מרץ. חשיפה זו עשויה להוות קפיצת מדרגה נוספת עבור החברה, ולהעמיק את מעמדה כשחקן מרכזי בשוק הבינה המלאכותית העולמי.
בנוסף, אנבידיה פועלת גם בתחום תוכנות התשתית המיועדות לניהול וייעול תהליכי עיבוד נתונים. שילוב החומרה והתוכנה מעניק לחברה יתרון תחרותי מול יצרניות שבבים אחרות. העלייה של אנבידיה נובעת גם מהתאוששות כללית בשוק הטכנולוגיה. נתוני אינפלציה נמוכים מהצפוי בארה"ב הובילו לראלי בשוק המניות, כאשר חברות הטכנולוגיה נהנות מאמון מחודש של המשקיעים.
אחת מהמניות המומלצות על ידי בנק אוף אמריקה
בנק אוף אמריקה פרסם את רשימת המניות המומלצות שלו לשנת 2025, כשבראשן נמצאת ענקית השבבים אנבידיה. הבנק צופה שנה של שתי מגמות שונות. במחצית הראשונה, השקעות בבינה מלאכותית ופריסת מערכת Blackwell של החברה על ידי לקוחות ענן אמריקאים ישמרו על התנופה בתחום השבבים לבינה מלאכותית. במחצית השנייה של השנה, לעומת זאת, הבנק מעריך שתשומת הלב עשויה לעבור ליצרניות שבבים פחות "צפופות" בתחומי הרכב והתעשייה, על רקע חידוש מלאי והתאוששות בייצור כלי רכב, בהנחה שתהיה התאוששות בכלכלה העולמית.האנליסטים מדגישים במיוחד את ההשפעה הצפויה של הדור הבא של שבבי Blackwell, שיושקו ב-2025, על שרשרת האספקה של מרכזי הנתונים. בנוסף, הבנק מציין כי היתרון התחרותי של אנבידיה בתחום התוכנה והאקוסיסטם שלה CUDA עשוי להתרחב עוד יותר עם כניסת שחקנים חדשים לשוק הבינה המלאכותית.
