אקסלנס ואי.בי.אי מציעות לרכוש את פעילות קרנות הנאמנות של פסגות

בית ההשקעות פסגות מתפרק. אחרי שבעלת השליטה, קרן איפקס שמנוהלת על ידי זהבית כהן, חתמה על מכירת פעילות הגמל של פסגות שמנהלת כ-70 מיליארד שקל בתמורה ל-910 מיליון שקל לאלטשולר שחם (עסקה שאסור לרגולטורים לאשר) מציעה איפקס את פעילות קרנות הנאמנות יחד עם הברוקראז' בתמורה ל-300-340 מיליון שקל.

למדור קרנות נאמנות

יש מספר מתעניינים בפעילות הנמכרת, כשנראה שהגופים אקסלנס ואי.בי.אי מובילים. השניים מחזיקים בפעילות קרנות נאמנות וכן בפעילות ברוקראז'. שיתוף הפעולה בין השניים הוא הכרחי על רקע הרגולציה שלא מאפשרת לגוף אחד להיות מעל 20% מתעשיית הקרנות כולה. אקסלנס, המובילה את המהלך, לא יכולה לרכוש את כל פעילות הקרנות של פסגות שכן היא תעלה למעבר ל-20% מהיקף השוק כולו.

פעילות קרנות הנאמנות של פסגות דיממה בשנת 2020 עם איבוד נכסים בסך 10  מיליארד שקל. ועדיין, לצד הקרנות הפסיביות, מנהלת פסגות כ-43 מיליארד שקל בקרנות הנאמנות. אקסלנס דרך קסם קרנות נאמנות מנהלת כ-48 מיליארד שקל והיא גדלה ב-2020 בכ-1 מיליארד שקל. אי.בי.אי מנהלת קרנות בסך 12 מיליארד שקל אחרי שאיבדה ב-2020 כ-2 מיליארד שקל מנכסיה.

"החבילה"  המוצעת למכירה כוללת גם את פעילות ניהול התיקים ואת פעילות ניהול קופות הגמל המוסדיות (לארגונים ומוסדות). מדובר על פעילות גדולה - כ-50 מיליארד שקל, אך דמי הניהול נמוכים במיוחד.

על פי ההערכות, פעילות הקרנות מוערכת בכ-200-230 מיליון שקל כשהברוקראז' וניהול התיקים בכ-100-150 מיליון שקל.