ג'ימי דימון: "במקום להקטין הפוזיציה המסוכנת, בחרנו לפתוח פוזיצית נגד"

ההפסד העצום של בנק JP מורגן (סימול: JPM) חזר היום לכותרות, כאשר המנכ"ל הנערץ של הבנק, ג'ימי דימון מסר עדות בפני הקונגרס האמריקני. דימון הביע חרטה לגבי ההפסדים הנ"ל וציין שאסטרטגיית המסחר "בוצעה ברשלנות". למרות זאת, דימון הגן על הבנק ואמר שהמחוקקים צריכים לשים את ההפסדים בפרופורציה הנכונה מכיוון שלא נפגעו כספי לקוחות או משלמי מיסים.

טרם פתיחת הישיבה, הוצאו כעשרה אנשים מהדיון בקונגרס, כאשר הם צעקו לג'ימי דימון "עצרו את המחדלים בוול סטריט, ג'ימי דימון לכלא". חדר הקונגרס היה מלא עד אפס מקום בעיתונאים ובכתבים, כאשר ג'ימי דימון ישב בראש העיתונאים בשולחן קדמי, כאשר הוא פונה אל חברי הקונגרס שיושבים מולו.

יו"ר הקונגרס, ג'ונסון, פתח את הישיבה בתוארו את ההפסד והאירועים שחלו בחודש מאי ע"י הבנק, היו"ר תיאר את התערבות הרגולטורים מאז בפרשייה, והבטיח כי המדינה תעשה כל שביכולתה להבטיח אי-הישנות אירועים כאלה. יו"ר הקונגרס הדגיש את החשיבות בניהול סיכונים נכון: "אין גופים פיננסיים שלא חשופים לפגעים פיננסים ולטעויות בשיקול הדעת", אמר היו"ר. "הקונגרס צריך לספק לרגולטורים משאבים מתאימים כדי שיוכלו לטפל באי-הישנות אירועים כאלה"הוסיף ג'ונסון.

"באופן כללי אנחנו מאמינים כי אין זה המקום (הקונגרס) בו נציגי הסקטור הפרטי צריכים להסביר את התנהלותם העסקית" אמר מר שלבי, אחד מהסנאטורים הבולטים. "אנחנו מקווים ללמוד על מידת העומק של מנכ"לים ומנהלים כדוגמת ג'ימי דימון במעורבותם בבדיקת ניהול הסיכונים של פירמות בהנהגתם" הוסיף שלבי. "האם ג'ימי דימון ביקש מעובדיו לצבור עבור הבנק רווחים בכל מחיר, או שמר דימון ביקש מעובדיו לנסות ולהפחית את הסיכונים אשר לוקח הבנק הגדול הזה בשווקי ההון בעולם?" שאל הנציג, והפנה השאלה למר דימון.

ג'ימי דימון הוצג לציבור כעד הראשון, והתבקש להתחיל את עדותו מול הקונגרס. "אני מופיע היום להסביר את הפסדנו" פתח במילים אלו את עדותו. ג'ימי דימון החל את עדותו בהסבר מה תפקידו של מנהלי הכספים ומה תפקידים של מנהלי הסיכונים. "במקום להנמיך את הפוזיציה המסוכנת שזוהתה בתחילת ינואר, בחר מנהל הכספים לפתוח פוזיציות נגד על מנת לגדר את הפוזיציה המפסידה, זוהי הייתה טעות מצידנו" אמר דימון. "הפורטפוליו הזה שינה את פניו לחלוטין ממהלך שנועד להגן על הבנק למהלך שיצר סיכונים חדשים עבור הבנק, אכזבנו הרבה אנשים, ואנו מצטערים על כך" הוסיף המנכ"ל הנבוך.

"אנחנו מצפים כי יחסי ההלימות שנקבעו בוועידות באזל 2 ובאזל 3 יהיו טובים יותר בבנק שלנו עד סוף השנה. במהלך 3 השנים האחרונות, היינו כמעט הבנק היחיד שהמשיך להלוות כספים כאשר רוב הבנקים התכנסו בעצמם" אמר דימון. "הרשו לי לדבר בחופשיות עכשיו ולפנות לעובדינו - אני גאה בכם, וגאה להיות המעסיק שלכם" כך סיים את השלב הראשון של עדותו.

בשלב זה דימון עבר ג'ימי דימון להשיב על שאלותיהם של הסנאטורים בקונגרס.

פול מילר, לשעבר בכיר בפדרל ריזרב ואנליסט ב-RBC, אמר מוקדם יותר: "כולנו חשבנו שג'ימי הוא המנכ"ל הטוב בעולם. עבור מישהו שידוע בתחום ניהול סיכונים, הוא לא הצליח לשים בעדיפות עליונה נושא זה".

כזכור, הסיבה העיקרית להפסדי הבנק נוצרה מכיוון שאחד ממנהלי חטיבות המסחר שלו פתח פוזיציית שורט גדולה בשוק. סוחר שנחשב כסוחר האג"ח הטוב בעולם, זיהה את הפוטנציאל בחוזים אלו והמליץ לקנות את הסחורה. לאחר קרב בין השניים התברר ש-JP מורגן הפסידו כ-2 מיליארד דולר. לחץ כאן לסיפור שהסעיר את וול סטריט.