אוריין אגח ב

• יחס הון עצמי למאזן לא יפחת משיעור של 17% למשך תקופה של שני רבעונים קלנדרים רצופים, על פי דוחותיה הכספיים המאוחדים של החברה.
• ההון העצמי של החברה לא יפחת מסך של 22.5 מיליון דולר למשך תקופה של שני רבעונים קלנדרים רצופים, על פי דוחותיה הכספיים המאוחדים של החברה.
• יחס חוב פיננסי נטו ל - EBITDA לא יעלה על 6.5 למשך תקופה של שני רבעונים קלנדרים רצופים, על פי דוחותיה הכספיים המאוחדים של החברה.

חלוקה:

החברה תהיה רשאית לבצע חלוקה בכל עת, ובכלל זה לחלק דיבידנדים בכפוף למגבלות המצטברות הבאות:

• החברה לא תבצע חלוקה של יותר מ - 50% מהרווחים כהגדרת המונח בחוק החברות (בנטרול רווחי שערוך). מובהר כי חלוקה כאמור תהיה בהתאם להוראות כל דין ולא תכלול רווחים אשר אסורים לחלוקה על פי הדין.
• בעקבות החלוקה לא ירד ההון העצמי של החברה מתחת ל - 28 מיליון דולר.
• החברה לא תבצע חלוקה כל עוד מתקיים בדוחותיה הכספיים האחרונים (הן המאוחדים והן הנפרדים ככל שיהיו), שקדמו למועד קבלת ההחלטה על החלוקה, אחד או יותר מסימני האזהרה הקבועים בסעיף 10 (ב)( 14 )(א) לתקנות ניירות ערך (דוחות תקופתיים ומיידיים), תש"ל 1970.
• החברה עמדה בכל אמות המידה הפיננסיות המפורטות לעיל במועד הבדיקה האחרון שקדם לחלוקה וכן כי מיד בסמוך לאחר החלוקה החברה תעמוד בכל אמות המידה הפיננסיות האמורות וזאת בהתאם לדוחות הכספיים המאוחדים האחרונים של החברה שפורסמו עובר למועד החלוקה.
• במועד החלוקה לא מתקיימת עילה לפירעון מיידי של אגרות החוב (סדרה ב') ולא תקום עילה כאמור כתוצאה מהחלוקה.
• במועד קבלת ההחלטה בדבר החלוקה, החברה מקיימת את כל התחייבויותיה המהותיות לפי שטר הנאמנות ולפי תנאי אגרות החוב, וביצוע החלוקה לא יגרום לה להפר איזו מהתחייבויותיה המהותיות על פי שטר הנאמנות ועל פי תנאי אגרות החוב.

עדכון שיעור ריבית אגרות החוב בהתאם לשינוי דירוג אגרות החוב:

• במקרה של ירידת דירוג בדרגה אחת מדירוג הבסיס, יעלה שיעור הריבית ב - 0.25% (הדירוג המופחת הראשון).
• במקרה של ירידת דירוג בדרגה אחת נוספת (מעבר לדירוג המופחת הראשון), יעלה שיעור הריבית ב - 0.25% נוספים (הדירוג המופחת השני).
• במקרה של ירידת דירוג בדרגה אחת נוספת (מעבר לדירוג המופחת השני), יעלה שיעור הריבית ב - 0.25% נוספים (הדירוג המופחת השלישי).
• במקרה של ירידת דירוג בדרגה אחת נוספת (מעבר לדירוג המופחת השלישי), יעלה שיעור הריבית ב - 0.25% נוספים.
• יובהר כי בכל מקרה לא יוגדל שיעור הריבית השנתי ביותר מ - 1% במצטבר בגין הפחתות בדירוג אגרות החוב.
• ככל שאגרות החוב תפסקנה להיות מדורגות מסיבה התלויה בחברה לתקופה העולה על 60 יום, לפני פירעונן הסופי של אגרות החוב, וכל עוד לא הועמדו אגרות החוב לפירעון מיידי, תיחשב הפסקת הדירוג כהורדת דירוג של אגרות החוב, לדירוג המופחת השלישי, החל מתום תקופת 60 היום לעיל, והכל בתנאי שבאותו מועד ישנה לפחות חברת דירוג אחת פעילה בישראל. במידה ומיד לפני הפסקת הדירוג כאמור היה הדירוג של אגרות החוב בדירוג המופחת השלישי, לא יתבצע כל שינוי.

מנגנון התאמת ריבית בגין אי עמידה באמות מידה פיננסיות:

• אם ההון העצמי של החברה יפחת מ - 25 מיליון דולר, יעלה שיעור הריבית השנתית של אגרות החוב (סדרה ב') באופן חד פעמי בשיעור של 0.25% מעל לשיעור הריבית שהיתרה הבלתי מסולקת תישא באותה עת.
• אם יחס חוב פיננסי נטו ל - EBITDA יעלה על 6, יעלה שיעור הריבית השנתית של אגרות החוב (סדרה ב') באופן חד פעמי בשיעור של 0.25% מעל לשיעור הריבית שהיתרה הבלתי מסולקת תישא באותה עת.
• יובהר כי בכל מקרה שיעור הריבית שיקבע במכרז לא יוגדל בשיעור העולה על 1.25% במצטבר בגין תוספת שיעור הריבית הנוסף בגין חריגה מאמות מידה פיננסיות ובגין תוספת שיעור הריבית הנוסף בגין ירידה בדירוג.

תנאים להרחבת סדרה:

• טרם ביצוע הרחבת סדרת אגרות החוב, יומצא לנאמן אישור של החברה המדרגת כי הרחבת הסדרה לא תגרום להורדת הדירוג של אגרות החוב (סדרה ב') מהדירוג שלהן כפי שיהיה ערב הרחבת הסדרה.
• החברה עמדה בכל אמות המידה הפיננסיות המפורטות לעיל במועד הבדיקה האחרון שקדם להרחבת הסדרה, וכן כי מיד בסמוך לאחר הרחבת הסדרה החברה תעמוד בכל אמות המידה הפיננסיות הללו וזאת בהתאם לדוחות הכספיים המאוחדים האחרונים של החברה שפורסמו עובר למועד ההרחבה.
• במועד ההרחבה, לא מתקיימת, וכתוצאה מביצוע ההרחבה לא תתקיים, עילה להעמדה של אגרות החוב (סדרה ב') לפירעון מיידי.
• החברה אינה מפרה את התחייבויותיה המהותיות כלפי מחזיקי אגרות החוב על פי שטר זה.

עילות לפירעון מיידי:

• אם החברה לא עמדה באיזו מאמות המידה הפיננסיות המפורטות לעיל במשך שני רבעונים קלנדרים רצופים.
• אם החברה ביצעה חלוקה בניגוד למגבלות על החלוקה.
• אם חן למדן יחדל להיות בעל השליטה בחברה, במישרין או בעקיפין, אלא אם הדבר אושר מראש על ידי אסיפת מחזיקי אגרות החוב (סדרה ב') בהחלטה רגילה.
• דירוג אגרות החוב על ידי החברה המדרגת ירד מתחת לדירוג של BBB מינוס של מעלות או מתחת לדירוג מקביל לו.
• אם אגרות החוב תפסקנה להיות מדורגות לתקופה העולה על 60 ימים רצופים, עקב סיבות ו/או נסיבות שהינן בשליטת החברה.
• אם החברה תבצע הרחבה של אגרות החוב (סדרה ב') שלא בהתאם להוראות.
• אם תירשם הערת "עסק חי" בדוחותיה הכספיים של החברה.
• אם סדרת אגרות חוב של החברה (בין אם הסדרה נסחרת בבורסה ובין אם לא) הועמדה לפירעון מיידי או אם חוב פיננסי אחר של החברה הועמד לפירעון מיידי - והדרישה להעמדת חוב פיננסי אחר לפירעון מיידי כאמור לא הוסרה תוך 14 ימי עסקים ממועד שהועמד לפירעון מיידי. חוב פיננסי זהו חוב או חובות מצטברים של החברה שיתרת הערך ההתחייבותי שלו או שלהם, לפי העניין, במועד ההעמדה לפירעון מיידי, שווה או עולה על 25% מסך ההתחייבויות הפיננסיות של החברה, על פי הדוחות הכספיים האחרונים הידועים של החברה אשר פורסמו טרם ההעמדה לפירעון מיידי כאמור.