מגה אור אגח ח

בטחונות:

החברה תיצור ותרשום לטובת הנאמן בנאמנות עבור מחזיקי אגרות החוב שעבודים ו/או המחאה על דרך השעבוד ו/או משכנתאות, לפי העניין, קבועים, בדרגה ראשונה וללא הגבלה בסכום, על הנכסים המשועבדים הבאים:

• BIG קריית גת
• BIG טבריה
• מרכז מסחרי מודיעין 2
• מרכז מסחרי אשקלון
• מרכז ניהול נובולוג מודיעין
• BIG גליל עליון
• BIG פרדס חנה
• מגה אור REIT 1 מודיעין
• מרכז ניהול ניסקו מודיעין
• תזרים התשלומים מגה אור איקאה אשדוד
• בחשבון הייעודי בו יופקדו כי כל התקבולים מכל מין וסוג שהוא מכוח תזרים התשלומים אריאל וכן מכוח תזרים התשלומים מגה אור איקאה אשדוד יופקדו בחשבון הייעודי האמור.
• חשבון נאמנות
• מרכז ניהול מגרש 12א, מודיעין
• מרכז ניהול וישי מגרש 63ב, מודיעין

שחרור נכסים משעבוד:

החברה תהא רשאית, בכל מועד, בהתאם לשיקול דעתה הבלעדי, לדרוש מהנאמן להסיר שעבודים מאילו מהנכסים המשועבדים (כאשר ביחס לשעבודים על נכסים שהינם מסוג נכס מניב הסרת השעבוד מהנכס הרלוונטי תהא במלואה ולא באופן יחסי, למעט ביחס לתזרים התשלומים מגה אור איקאה אשדוד אשר כולל את אופציית הרכישה) מבלי שתידרש לשם כך לאישור הנאמן ו/או לאישור מחזיקי אגרות החוב (לרבות אישורם ביחס לזהות הנכסים שיוותרו משועבדים והנכסים שישוחררו כאמור), וזאת בכפוף להתקיימות התנאים שלהלן:

1. שווים הבטוחתי של הנכסים המשועבדים שיוותרו כשהוא מוכפל בשיעור LTV לא יפחת מיתרת הערך הנקוב של אגרות חוב שבמחזור, בתוספת ריבית והפרשי הצמדה.
2. התקבל אישור מאת נושא המשרה הבכיר בתחום הכספים בחברה לפיו נכון למועד השחרור לא קמה עילה להעמדת אגרות החוב לפירעון ו/או למימוש בטוחות. 

אמות מידה פיננסיות:

1. הסך השווה ליתרה הבלתי מסולקת של אגרות החוב (סדרה ח') בתוספת ריבית והפרשי הצמדה שנצברו עד למועד הבדיקה, לא יעלה על סך הבטוחות למועד הבדיקה. "סך הבטוחות" - השווי הבטוחתי של הנכסים המשועבדים כשהוא מוכפל בשיעור ה- LTV בהתאם לדירוג החברה באותה עת.
2. ההון העצמי המאוחד (לא כולל זכויות המיעוט) לא יפחת מ - 450 מיליון ש"ח.
3. יחס הון עצמי מתואם (כולל זכויות המיעוט) לסך מאזן לא יפחת מ - 23%.

מגבלות חלוקה:

החברה מתחייבת כי לא תכריז, תשלם או תחלק כל דיבידנד או תבצע רכישה עצמית של מניות החברה, אלא אם יתקיימו התנאים הבאים:

1. במועד החלוקה החברה מקיימת את כל התחייבויותיה המהותיות לפי שטר זה ואינה מצויה בהפרה של הוראות השטר וביצוע החלוקה לא יגרום להפרה כאמור לרבות חריגה מאמות המידה הפיננסיות.
2. במועד החלוקה לא מתקיים ולא יתקיים בעקבות ביצוע החלוקה אירוע, המקים עילה להעמדת אגרות החוב לפירעון מיידי, וכן להערכת החברה, לא צפוי להתקיים אירוע כאמור. החברה לא תחלק סכום העולה על 50% מהרווח הנקי השנתי (לא כולל שערוכי נכסים, למעט במקרה של מכירת נכס). על אף האמור לעיל, במידה והחברה לא תבצע חלוקה בגין רווחי שנה מסויימת, או שתבצע חלוקה של חלק מהרווחים באותה שנה, תהיה לה הזכות לחלק 50% מרווחי אותה שנה שלא בוצעה על בסיסה חלוקה בשנים העוקבות. חלוקה כאמור לא תבוצע אם לאחריה יפחת ההון העצמי המתואם של החברה בניכוי סכום הדיבידנד מתחת ל - 500 מיליון ש"ח.

מנגנון התאמה בשיעור הריבית:

1. בגין ירידה בדירוג - בגין כל ירידה בדרגה אחת מדירוג הבסיס (קרי -AA) יעלה שיעור הריבית השנתית שתישא יתרת הקרן הבלתי מסולקת של אגרות החוב בשיעור של 0.25%.
2. בגין חריגה מאמת מידה פיננסית - ככל שהחברה לא תעמוד באיזה מבין אמות המידה הפיננסיות המפורטות תעלה הריבית השנתית שתישא הקרן הבלתי מסולקת של אגרת החוב בשיעור של 0.25% בגין אי עמידה בכל אחת מבין אמות המידה הפיננסיות בשיעור שלא יעלה על 0.5% במצטבר.
3. מובהר כי שיעור ריבית הבסיס לא יוגדל בשיעור העולה על 1% במצטבר בגין כל ההתאמות לעיל.

פיצוי בריבית – בגין חריגה מאמת מידה פיננסית:

ככל שהחברה לא תעמוד באיזה מבין אמות המידה הפיננסיות המפורטות לעיל תעלה  ריבית השנתית שתישא הקרן הבלתי מסולקת של אגרת החוב בשיעור של 0.25% בגין אי עמידה בכל אחת מבין אמות המידה הפיננסיות בשיעור שלא יעלה על 0.5% במצטבר.